Stato patrimoniale vs. Conto economico: qual è la differenza?

Lo stato patrimoniale e il conto profitti e perdite sono due delle tre società finanziarie che emettono regolarmente. I rendiconti finanziari forniscono un registro continuo delle condizioni finanziarie di una società e vengono utilizzati da creditori, analisti di mercato e investitori per valutare la solidità finanziaria e il potenziale di crescita di una società. Il terzo rendiconto finanziario è chiamato rendiconto finanziario.

Lo stato patrimoniale e il conto economico sono due bilanci utilizzati per valutare la solidità finanziaria di un'azienda.

Sebbene il bilancio e il conto profitti e perdite (P&L) contengano alcune delle stesse informazioni finanziarie, inclusi ricavi, spese e profitti, vi sono differenze importanti tra i due. Ecco la differenza principale: lo stato patrimoniale riporta le attività, le passività e il patrimonio netto durante un periodo specifico, mentre i ricavi, i costi e le spese di una società in un trimestre o in un esercizio fiscale sono sintetizzati in un conto economico.

Key Takeaways

• Un bilancio riporta le attività, le passività e il patrimonio netto di una società in un determinato momento.
• Il bilancio fornisce sia agli investitori che ai creditori un'istantanea dell'efficienza con cui la direzione di un'azienda utilizza le sue risorse.
• Un conto profitti e perdite riassume i ricavi, i costi e le spese sostenute durante un determinato periodo di tempo.
• La dichiarazione P&L fornisce informazioni sul fatto che un'azienda possa generare profitti aumentando i ricavi, riducendo i costi o entrambi.

Stato patrimoniale

Un bilancio riporta le attività, le passività e il patrimonio netto di una società in un determinato momento. Fornisce una base per calcolare i tassi di rendimento e valutare la sua struttura di capitale. Questo rendiconto finanziario fornisce un'istantanea di ciò che una società possiede e deve, nonché l'importo investito dagli azionisti.

Il bilancio mostra le risorse o le attività di una società e mostra anche il modo in cui tali attività sono finanziate, sia che si tratti di debito sotto passività o attraverso l'emissione di capitale come mostrato nel patrimonio netto. Il bilancio fornisce sia agli investitori che ai creditori un'istantanea dell'efficienza con cui la direzione di un'azienda utilizza le sue risorse. Proprio come gli altri bilanci, il bilancio viene utilizzato per condurre analisi finanziarie e calcolare i rapporti finanziari. Di seguito sono riportati alcuni esempi delle voci in un bilancio tipico.

Risorse

• Cassa e disponibilità liquide. Queste sono le attività più liquide, che possono includere buoni del tesoro (titoli a T), certificati di deposito a breve termine (CD) e contanti.
• Titoli negoziabili. Questa categoria comprende titoli azionari e di debito per i quali esiste un mercato liquido.
• Crediti. Ciò rappresenta i soldi dovuti all'azienda dai clienti.
• Inventario: quest'area comprende tutti i beni disponibili per la vendita.

passivo

• Debito comprendente debito a lungo termine e indebitamento bancario.
• Affitto, tasse, servizi pubblici.
• Salari da pagare.
• Dividendi pagabili.

Patrimonio netto

Il patrimonio netto è pari al totale delle attività di un'impresa meno le sue passività totali ed è una delle metriche finanziarie più comuni impiegate dagli analisti per determinare lo stato finanziario di un'azienda. Il patrimonio netto rappresenta il valore netto di una società o l'importo che verrebbe restituito agli azionisti se tutte le attività della società fossero liquidate e tutti i suoi debiti rimborsati.

Gli utili non distribuiti sono registrati nel patrimonio netto e si riferiscono alla percentuale degli utili netti non pagati come dividendi, ma trattenuti dalla società per essere reinvestiti nel suo core business o per pagare il debito.

Bilancio di verifica e bilancio

È importante notare che il bilancio di verifica è diverso dal bilancio. Questo è un rapporto interno che rimane nel reparto contabilità. Il bilancio, d'altra parte, è un rendiconto finanziario distribuito ad altri dipartimenti, investitori e istituti di credito.

Il saldo di prova fornisce informazioni finanziarie a livello di conto come i conti di contabilità generale e, pertanto, è più granulare. Alla fine, le informazioni nel bilancio di verifica vengono utilizzate per preparare i rendiconti finanziari per il periodo.

Al contrario, il bilancio aggrega più conti, sommando il numero di attività, passività e patrimonio netto nei registri contabili in un determinato momento. Il bilancio include le spese in essere, i ratei attivi e il valore dello stock di chiusura, mentre il saldo di prova no. Inoltre, il bilancio deve rispettare un formato standard come descritto in un quadro contabile, come gli International Financial Reporting Standards (IFRS) o i principi contabili generalmente accettati (GAAP).

Confronto tra il conto economico e il bilancio

Conto profitti e perdite

Un conto profitti e perdite (P&L), spesso indicato come conto economico, è un rendiconto finanziario che sintetizza i ricavi, i costi e le spese sostenute durante un determinato periodo di tempo, di solito durante un trimestre o un anno fiscale. Questi registri forniscono informazioni sulla capacità di un'azienda, o sulla sua mancanza, di generare profitti aumentando le entrate, riducendo i costi o entrambi. Il conto economico è anche indicato come il conto economico, il conto economico, il rendiconto finanziario e il conto economico.

Linea superiore e inferiore

Il conto economico o conto economico fornisce la linea superiore e inferiore per un'azienda. L'estratto conto inizia con una voce relativa alle entrate, nota come riga superiore, e sottrae i costi di gestione delle attività commerciali, inclusi il costo dei beni venduti, le spese operative, le spese fiscali, gli interessi passivi e qualsiasi altra spesa a volte definita come spese straordinarie o spese una tantum. La differenza, nota come la linea di fondo, è l'utile netto, noto anche come profitti o guadagni.

Profitti e perdite realizzati

La dichiarazione di conto economico rivela gli utili o le perdite realizzati dall'azienda per il periodo di tempo specificato confrontando i ricavi totali con i costi e le spese totali dell'azienda. Nel tempo, può mostrare la capacità di un'azienda di aumentare i suoi profitti, riducendo i costi e le spese o aumentando le vendite. Le società pubblicano i conti economici annualmente, al termine dell'esercizio fiscale della società, e possono anche pubblicarli su base trimestrale. Ragionieri, analisti e investitori studiano attentamente un estratto conto, esaminando il flusso di cassa e le capacità di finanziamento del debito.

Ricavi e spese

Da un punto di vista contabile, i ricavi e le spese sono elencati nel conto economico quando si verificano , non quando il denaro entra o esce. Un aspetto utile della dichiarazione di conto economico, in particolare, è che utilizza i ricavi e le spese operative e non operative, come definito dall'Internal Revenue Service (IRS) e dai principi contabili generalmente accettati (GAAP).

considerazioni speciali

Una delle principali differenze tra il bilancio e la dichiarazione di conto economico riguarda i rispettivi trattamenti del tempo. Il bilancio sintetizza la posizione finanziaria di una società per un determinato momento. Il conto economico mostra i ricavi e le spese per un determinato periodo di tempo. La durata del periodo di tempo coperto nella dichiarazione di conto economico può variare, ma gli intervalli comuni includono le dichiarazioni trimestrali e annuali.

Scopo di ogni affermazione

Ogni documento è creato per uno scopo leggermente diverso. I bilanci sono costruiti in modo più ampio, rivelando ciò che la società possiede e deve, nonché qualsiasi investimento a lungo termine. A differenza di un conto economico, l'intero valore degli investimenti o dei debiti a lungo termine appare in bilancio. Il bilancio del nome deriva dal modo in cui i tre conti principali alla fine si bilanciano e si equivalgono. Tutte le attività sono elencate in una sezione e la loro somma deve essere uguale alla somma di tutte le passività e del patrimonio netto.

La dichiarazione P&L risponde a una domanda molto specifica: la società è redditizia? Mentre i contabili utilizzano la dichiarazione P&L per valutare l'accuratezza delle transazioni finanziarie e gli investitori utilizzano la dichiarazione P&L per giudicare la salute di una società, la società stessa può rivedere la propria dichiarazione a fini produttivi. Un attento monitoraggio dei rendiconti finanziari evidenzia dove le entrate sono forti e dove le spese sono sostenute in modo efficiente e anche il contrario è vero. Ad esempio, un'azienda potrebbe notare un aumento delle vendite ma una riduzione dei profitti e la ricerca di nuove soluzioni per ridurre i costi operativi.

Utile vs. valore totale

Il conto economico mostra l'utile netto o se una società è in rosso o nero. Il bilancio mostra quanto vale effettivamente un'azienda o il suo valore totale. Sebbene entrambi siano un po 'troppo semplificati, questo è spesso il modo in cui il conto economico e il bilancio tendono ad essere interpretati da investitori e finanziatori.

È importante notare che gli investitori dovrebbero fare attenzione a non confondere gli utili / profitti con il flusso di cassa. È possibile per un'azienda operare in modo proficuo senza generare flussi di cassa o generare flussi di cassa senza produrre profitti.

Come vengono calcolate le dichiarazioni

Il conto economico richiede ai contabili di sommare i ricavi dell'azienda su una parte e di sommare tutte le sue spese su un'altra. L'importo totale delle spese viene sottratto dalle entrate totali, risultando in un utile o in una perdita. Il bilancio presenta alcuni calcoli diversi eseguiti tutti come rappresentazioni di una formula di base:

Attività = Passività + Patrimonio netto

La linea di fondo

Se utilizzato insieme ad altri documenti finanziari, il bilancio e il conto economico possono essere utilizzati per valutare l'efficienza operativa, la coerenza di anno in anno e la direzione organizzativa di un'azienda. Per questo motivo, i numeri riportati in ciascun documento sono controllati dagli investitori e dai dirigenti dell'azienda. Mentre la presentazione di queste dichiarazioni varia leggermente da un settore all'altro, le grandi discrepanze tra il trattamento annuale di entrambi i documenti sono spesso considerate una bandiera rossa.

La capacità di un'azienda, o la sua mancanza, di generare utili in modo coerente nel tempo è un fattore trainante dei prezzi delle azioni e delle valutazioni delle obbligazioni. Per questo motivo, ogni investitore dovrebbe essere curioso di conoscere tutti i rendiconti finanziari, inclusi il conto economico e il bilancio, di qualsiasi società di interesse. Una volta esaminati come gruppo, questi rendiconti finanziari dovrebbero quindi essere confrontati con altre società del settore per ottenere parametri di riferimento delle prestazioni e comprendere eventuali tendenze a livello di mercato.