Il sistema della Federal Reserve ti riguarda più di quanto tu possa pensare

La Federal Reserve, la banca centrale indipendente degli Stati Uniti, influisce quotidianamente sulla vita dei cittadini statunitensi. Alcune delle sue azioni si toccano vicino a casa e sono seguite da vicino e scrutate mentre altre sono poco conosciute, sebbene tutte le loro decisioni facciano impressione sugli individui. Anche se questo articolo si concentrerà sugli effetti della Federal Reserve sugli individui, una breve descrizione è utile. Per informazioni più approfondite, il suo sito Web è estremamente utile.

Chi è la Fed?

La Federal Reserve comunemente denominata "Fed" fa parte del governo federale degli Stati Uniti, ma è un ufficio indipendente, il che significa che può prendere decisioni senza l'approvazione del Presidente o del Congresso e dovrebbe essere "libero" dalla politica del partito (anche se i nominati provengono dal Presidente e sono approvati dal Congresso). Secondo il suo sito web, l'obiettivo della Fed è "promuovere la crescita sostenibile, alti livelli di occupazione, stabilità dei prezzi per aiutare a preservare il potere d'acquisto del dollaro e moderare i tassi di interesse a lungo termine". Raggiunge il suo obiettivo con quattro dazi di base: condurre la politica monetaria, controllare le banche, mantenere la stabilità del sistema finanziario e fornire servizi finanziari al sistema bancario.

Cosa significa tutto per te

La Fed agisce dietro le quinte per toccare la nostra vita in molti modi: dalla liquidazione degli assegni che incassiamo all'elaborazione di trasferimenti elettronici o pagamenti che effettuiamo attraverso i nostri conti di pagamento delle bollette online o quando trasferiamo denaro da un conto a un altro. Ma influenza anche le nostre vite in modi meno ovvi.

Il primo dei suoi quattro doveri - condurre la politica monetaria - è spesso discusso nei media perché ha un impatto diffuso sulla capacità di un individuo di acquistare beni o servizi. Ci sono diverse illustrazioni di questo. La Fed controlla o regola i tassi di interesse, quindi, ad esempio, se si desidera acquistare un'obbligazione, incide sul tasso che verrà pagato e sul prezzo dell'obbligazione o se si desidera acquistare una casa, influisce sul tasso ipotecario. Lo fa in alcuni modi, uno dei quali è quello di abbassare il tasso di interesse che addebita alle banche. Quando una banca prende in prestito denaro dalla Fed per prestare a privati, se il tasso di interesse che la banca deve pagare è più basso, allora è più economico per le banche prestare e faranno pagare un tasso più basso.

Allo stesso modo, può influenzare la capacità delle aziende di assumere dipendenti. Se la Fed prevede un rallentamento economico e vuole creare più posti di lavoro, può fornire più denaro alle banche da concedere alle imprese in modo che possano assumere. Oppure, se crede che il consumatore (siamo io e te) debba spendere più denaro in modo che le aziende possano fare di più e assumere di più, allora può abbassare i tassi di interesse in modo che i prestiti di auto, i mutui e i tassi di interesse delle carte di credito siano più economici .

Due delle sue altre funzioni riguardano la supervisione e la fornitura di servizi alle banche. La Fed può cambiare il livello delle riserve di liquidità che le banche sono tenute a mantenere in modo che le banche possano prestare più o meno denaro. Come la loro regolamentazione dei tassi di interesse, la modifica del livello delle riserve di cassa aiuta le persone ad accedere ai prestiti per acquistare auto o case o andare al college e le imprese che acquistano beneficiando di maggiori ricavi di vendita che dovrebbero tradursi in una maggiore disponibilità e capacità di assumere più persone .

D'altro canto, la Fed controlla anche le banche per assicurarsi che i depositi di risparmio siano sicuri e che la banca non si tira eccessivamente in modo da non rimanere senza liquidità.

Il suo obiettivo finale, per mantenere la stabilità del sistema finanziario, può essere raggiunto aumentando o diminuendo l'offerta di moneta. Un esempio è quando la Fed acquista titoli sul mercato, come i titoli del Tesoro del governo USA, il che aumenta la quantità di denaro in circolazione. Se la quantità di denaro è troppo grande e l'inflazione inizia ad aumentare, il governo può ridurre l'attività di acquisto o aumentare i tassi, che in effetti ridurrà la spesa dei consumatori e i prestiti. Questo è uno dei funamboli che la Fed deve percorrere: il livello di "stampa" del denaro (l'offerta di denaro in circolazione). L'aumento dell'offerta può inizialmente far sentire bene il consumatore, ma non è per tutti i cuccioli e le rose a lungo; c'è un aspetto negativo di tutta questa stampa di soldi! Maggiore è l'offerta di dollari in circolazione, meno valgono, quindi meno beni possiamo acquistare con la stessa quantità di denaro (in altre parole, ci vogliono più dollari per acquistare lo stesso bene).

La linea di fondo

Agli esperti di notizie finanziarie piace concentrarsi intensamente sulle azioni della Fed. Ma ciò che la Fed fa davvero conta per gli individui e la loro capacità di mantenere un impiego e acquistare beni e servizi. Quando il sistema finanziario si esaurisce, gli effetti sono immediatamente avvertiti da tutti i consumatori e il compito della Fed di garantire che tutto funzioni all'interno di un equilibrio controllato diventa fondamentale per mantenere un'economia ben gestita ed efficiente.