Interstate Banking
Interstate banking si riferisce all'espansione del sistema bancario attraverso i confini statali. Il sistema bancario interstatale si diffuse a metà degli anni '80, quando le legislature statali approvarono le leggi che consentivano alle società di partecipazione bancaria di acquisire banche straniere su base reciproca con altri Stati. Il sistema bancario interstatale ha portato alla nascita di catene bancarie sia regionali che nazionali.
Origini dell'Interstate Banking
Il National Bank Act del 1863 proibiva le attività bancarie da uno stato all'altro da parte delle banche noleggiate a livello nazionale. Il McFadden Act del 1927 proibì ulteriormente la formazione di banche interstatali. Tuttavia, la restrizione sulle banche interstatali ha limitato le banche all'espansione regionale e le ha rese vulnerabili alle crisi economiche locali. Inoltre, man mano che gli americani diventavano più mobili, la restrizione sull'attività bancaria da uno stato all'altro significava che per coloro che si trasferivano o viaggiavano per affari o piacere, sarebbe difficile avere accesso ai servizi bancari al di fuori della regione in cui vivevano.
Prima degli anni '90, l'emendamento Douglas alla Bank Holding Company Act del 1956 consentiva agli stati di legiferare se le società di partecipazione bancaria al di fuori dello stato sarebbero state autorizzate a costituire, gestire e possedere banche all'interno dei loro confini. Il caso giudiziario del 1985 Northeast Bancorp contro Board of Governors ha confermato questo diritto. L'emendamento Douglas si è evoluto nel timore che le società di partecipazione bancaria stessero aggirando i divieti del McFadden Act acquisendo banche sussidiarie in altri stati, ma gestendo tali filiali allo stesso modo delle normali filiali.
Il sistema bancario interstatale è cresciuto in tre fasi distinte, a partire dagli anni '80 con le banche regionali. Queste società sono limitate a una regione specifica, come il Nordest o il Sud-Est, e si sono formate quando le banche più piccole e indipendenti si sono fuse per creare banche più grandi. Negli anni '80, sei stati del New England approvarono la legislazione che consentiva la formazione di banche regionali; presto seguirono le banche nel sud-est e nel Midwest. Trentacinque stati alla fine hanno approvato una legislazione che consente alle banche di qualsiasi altro stato di costituire o acquisire una banca all'interno dei propri confini. Quattordici stati e Washington, DC, hanno scelto di consentire solo le attività bancarie regionali. Solo uno stato, le Hawaii, non ha approvato la legislazione bancaria interstatale né nazionale né regionale.
La legge Riegle-Neal
All'inizio degli anni '90 fu approvata la legislazione federale che consentiva l'istituzione di banche nazionali. Il Riegle-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act del 1994 ha consentito alle banche che soddisfacevano i requisiti di capitalizzazione di acquisire altre banche in qualsiasi altro stato dopo il 1 ° ottobre 1995. Il Riegle-Neal Act consentiva per la prima volta operazioni bancarie interstatali veramente nazionali. Ha permesso alle banche ben gestite e ben capitalizzate di acquisire banche in altri stati, regionali o meno, dopo il 29 settembre 1995. Ha inoltre permesso alle banche di diversi stati di unirsi in reti di filiali nazionali dopo il 1 giugno 1997. Tuttavia, sotto il Riegle-Neal Act, nessuna holding bancaria può controllare più del 10 percento delle attività totali in deposito negli Stati Uniti, o più del 30 percento delle attività depositate totali di un singolo stato, a meno che uno stato specifico non abbia stabilito un limite di deposito di propria.
Ai singoli stati è stato permesso di rinunciare alle disposizioni di ramificazione della legge Riegle-Neal. Inizialmente, il Texas e il Montana hanno scelto di rinunciare, ma alla fine hanno deciso di consentire la ramificazione interstatale. Il Riegle-Neal Act ha abrogato sia l'emendamento Douglas sia il McFadden Act.