Medie mobili semplici vs. esponenziali: qual è la differenza?

I trader utilizzano le medie mobili (MA) per individuare le aree commerciali, identificare le tendenze e analizzare i mercati. Le medie mobili aiutano gli operatori a isolare la tendenza di un titolo o di un mercato, o la mancanza di uno, e possono anche segnalare quando una tendenza potrebbe essere invertita. Due dei tipi più comuni sono semplici ed esponenziali. Esamineremo le differenze tra queste due medie mobili, aiutando i trader a determinare quale utilizzare.

Le medie mobili rivelano il prezzo medio di uno strumento negoziabile in un determinato periodo di tempo. Tuttavia, ci sono diversi modi per calcolare le medie ed è per questo che ci sono diversi tipi di medie mobili. Sono chiamati "in movimento" perché, man mano che il prezzo si sposta, vengono aggiunti nuovi dati nel calcolo, cambiando quindi la media.

Media mobile semplice

Per calcolare una media mobile semplice di 10 giorni (SMA), aggiungere i prezzi di chiusura degli ultimi 10 giorni e dividere per 10. Per calcolare una media mobile di 20 giorni, aggiungere i prezzi di chiusura in un periodo di 20 giorni e dividere per 20 .

Date le seguenti serie di prezzi:
$ 10, $ 11, $ 11, $ 12, $ 14, $ 15, $ 17, $ 19, $ 20, $ 21
Il calcolo SMA sarebbe simile al seguente:
$ 10 + $ 11 + $ 11 + $ 12 + $ 14 + $ 15 + $ 17 + $ 19 + $ 20 + $ 21 = $ 150
Periodo di 10 giorni SMA = $ 150/10 = $ 15

I vecchi dati vengono eliminati a favore di nuovi dati, come mostra la procedura dettagliata di base del grafico . Una media di 10 giorni viene ricalcolata aggiungendo il nuovo giorno e rilasciando il decimo giorno, e questo processo continua indefinitamente.

La seguente tabella mostra una SMA di 100 giorni applicata a una tabella di Macys, Inc. (M). Aiuta a evidenziare la tendenza al ribasso a sinistra e il rally a destra del grafico. In qualsiasi momento, questa linea SMA mostra il prezzo medio delle ultime 100 sessioni di trading / candele.

Media mobile esponenziale

La media mobile esponenziale (EMA) si concentra più sui prezzi recenti che su una lunga serie di punti dati, come richiesto dalla media mobile semplice.

Per calcolare un EMA

EMA corrente = ((Prezzo (corrente) - EMA precedente) X moltiplicatore) + EMA precedente.

Il fattore più importante è la costante di livellamento che = 2 / (1 + N) dove N = il numero di giorni.

Un EMA a 10 giorni = 2 / (1 + 10) = 0, 1818

Ad esempio, un EMA a 10 giorni pesa il prezzo più recente al 18, 18 percento, con ogni punto dati dopo che vale sempre meno. L'EMA funziona ponderando la differenza tra il prezzo del periodo corrente e l'EMA precedente e aggiungendo il risultato all'EMA precedente. Più breve è il periodo, maggiore è il peso applicato al prezzo più recente.

Differenze chiave

SMA ed EMA sono calcolate in modo diverso. Il calcolo rende l'EMA più veloce a reagire alle variazioni di prezzo e la SMA reagisce più lentamente. Questa è la principale differenza tra i due. Uno non è necessariamente migliore di un altro.

A volte l'EMA reagirà rapidamente, facendo sì che un trader esca da uno scambio con un singhiozzo di mercato, mentre la SMA a movimento più lento mantiene la persona nello scambio, ottenendo un profitto maggiore dopo che il singhiozzo è terminato. Altre volte, potrebbe accadere il contrario. L'EMA in rapido movimento segnala problemi più rapidamente rispetto alla SMA, e quindi il trader EMA si allontana dal pericolo più rapidamente, risparmiando tempo e denaro a quella persona.

Ogni operatore deve decidere quale MA è migliore per la sua strategia particolare. Molti trader a breve termine usano gli EMA perché vogliono essere avvisati non appena il prezzo si sposta dall'altra parte. I trader a lungo termine tendono a fare affidamento sulle SMA poiché questi investitori non si affrettano ad agire e preferiscono impegnarsi meno attivamente nelle loro operazioni.

In definitiva, si tratta di preferenze personali. Traccia un EMA e una SMA della stessa lunghezza su un grafico e vedi quale ti aiuta a prendere decisioni di trading migliori.

La seguente tabella mostra una SMA di 100 giorni (blu) e EMA (rosa) su una tabella di Alphabet Inc. (GOOG). L'EMA reagisce più rapidamente alle variazioni dei prezzi e tende ad aggrapparsi all'azione dei prezzi. La SMA è più lenta a reagire e ha la tendenza a stare più lontano dal prezzo, dandogli più spazio.

Come linea guida generale, quando il prezzo è al di sopra di una MA semplice o esponenziale, la tendenza è in aumento e quando il prezzo è al di sotto della MA, la tendenza è in calo. Affinché questa linea guida possa essere utile, la media mobile avrebbe dovuto fornire approfondimenti sulle tendenze e sui cambiamenti di tendenza in passato. Scegli un periodo di calcolo, come 10, 20, 50, 100 o 200, che evidenzi la tendenza, ma quando il prezzo si sposta tende a mostrare un'inversione. Questo vale se si utilizza un MA semplice o esponenziale. Prova vari MA per vedere quale funziona meglio modificando gli input sull'indicatore nella tua piattaforma grafica. MA diverse rendono il lavoro migliore su diversi tipi di strumenti finanziari, compresi gli stock.

considerazioni speciali

Come indicatori in ritardo, le medie mobili servono anche come linee di supporto e resistenza. Durante una tendenza al rialzo, il prezzo spesso si sposta indietro nell'area MA e poi si rimbalza, come si può vedere più volte nella tabella sopra.

Se i prezzi scendono al di sotto della MA in una tendenza al rialzo, la tendenza al rialzo potrebbe calare, o almeno il mercato potrebbe consolidarsi. Se i prezzi superano la media mobile in una tendenza al ribasso, la tendenza potrebbe iniziare a salire o consolidarsi. In questo caso, un operatore può controllare che il prezzo si sposti attraverso la MA per segnalare un'opportunità o un pericolo.

Altri trader non sono così preoccupati per i prezzi che si muovono attraverso la MA ma metteranno invece due MA di diversa lunghezza sul loro grafico e quindi controlleranno che le MA attraversino.

La tabella seguente utilizza una SMA di 50 e 100 giorni nell'ETF SPDR S&P 500 (SPY). A volte, i crossover MA hanno fornito segnali molto buoni che avrebbero comportato grandi profitti e altre volte, i crossover hanno prodotto segnali scadenti. Ciò evidenzia uno dei punti deboli delle medie mobili. Funzionano bene quando il prezzo sta facendo grandi movimenti di tendenza, ma tendono a fare male quando il prezzo si muove lateralmente come se fosse sul lato sinistro del grafico.

Per periodi più lunghi, guarda le medie mobili di 50 e 100 giorni o 100 e 200 giorni per la direzione a più lungo termine. Ad esempio, usando le medie mobili di 100 e 200 giorni, se la media mobile di 100 giorni incrocia al di sotto della media di 200 giorni, viene chiamata croce della morte. È già in corso una significativa discesa. Una media mobile di 100 giorni che supera una media mobile di 200 giorni è chiamata croce dorata e indica che il prezzo è aumentato e potrebbe continuare a farlo. Ad esempio, i trader a breve termine possono guardare un MA a 8 e 20 periodi. Le combinazioni sono infinite.

Key Takeaways

• Le medie mobili (MA) sono la base dell'analisi di grafici e serie temporali.
• Le medie mobili semplici e le medie mobili esponenziali più complesse aiutano a visualizzare la tendenza attenuando i movimenti dei prezzi.
• Un tipo di MA non è necessariamente migliore di un altro, ma a seconda di come un operatore utilizza le medie mobili, si può essere migliori per quel particolare individuo.