Studiare per l'esame CFP

La designazione del pianificatore finanziario certificato è ampiamente considerata il marchio di competenza definitivo tra investitori e professionisti finanziari. Le persone che perseguono la designazione di PCP stanno acquisendo la competenza professionale dal curriculum, mentre il prestigio che deriva dalla detenzione della designazione può aumentare anche il business personale di un individuo. (Ciò è particolarmente vero per coloro che desiderano fornire consulenza finanziaria a una tariffa oraria.)

Al suo livello più elementare, la designazione della PCP aiuta i professionisti finanziari a comprendere meglio le situazioni finanziarie complessive dei loro clienti. Indipendentemente dal fatto che tu aspiri ad essere un agente di cambio, un agente assicurativo, un professionista fiscale o un funzionario di prestito ipotecario, potresti essere in grado di migliorare la tua carriera ottenendo la designazione di CFP. Ma coloro che intendono perseguire una designazione della PCP dovrebbero sapere in cosa si stanno cacciando.

Cosa aspettarsi dall'esame CFP

L'esame della PCP include domande su cinque aree finanziarie: investimenti, tasse, pensione, pianificazione patrimoniale e assicurativa, quest'ultima delle quali comprende sezioni sulla pianificazione dell'istruzione, etica e processo di pianificazione finanziaria.

Il test dura circa sette ore, suddiviso in due sessioni di tre ore con una pausa di 40 minuti nel mezzo. In quel momento, gli individui devono rispondere a 170 domande a scelta multipla, tra cui numerosi casi studio brevi e approfonditi. I case study consentono a uno studente di mostrare le proprie conoscenze sul materiale del corso e di applicarlo a scenari del mondo reale.

L'esame della PCP viene somministrato tre volte all'anno a marzo, luglio e novembre. Sebbene gli studenti siano autorizzati e incoraggiati a sostenere l'esame CFP più volte, le probabilità che uno studente superi il test sono più alte per il loro primo esame e diminuiscono con ogni esame successivo che sostengono. Nel 2017, il Board della PCP ha riferito che il tasso di superamento complessivo era del 64%, mentre il tasso di superamento per coloro che sostenevano gli esami era del 69%.

Va notato, tuttavia, che le percentuali di superamento non riflettono esattamente le tue possibilità di superare l'esame. Le cifre riportate dal consiglio CFP sono influenzate dagli studenti che non superano per la prima volta l'esame e tentano di riprenderlo senza ulteriore preparazione. Gli studenti che non superano per la prima volta l'esame non devono essere scoraggiati a inserire le gambe aggiuntive e riprovare.

Come studiare

Sebbene l'esame della PCP duri solo sette ore, ci vogliono in media 1.000 ore di studio solo per arrivarci. Gli studenti che hanno superato altri esami assicurativi o gestiti dalla FINRA possono ritenere che la loro preparazione a tali test li aiuterà a radere alcune di quelle 1.000 ore, ma, tragicamente, non è sempre così. Sebbene ci sia una certa sovrapposizione nel materiale su entrambi i tipi di test, l'esame CFP richiede che gli studenti applichino la loro conoscenza di quel materiale in modo diverso.

Ecco alcuni suggerimenti per aiutarti a massimizzare l'efficacia del tuo studio.

1. Non concentrarti sulla memorizzazione di concetti. Gli esami di licenza interrogano i candidati sul richiamo di fatti a breve e lungo termine, ma l'esame sulla PCP richiede molto più studenti. Per superare l'esame della PCP, i candidati devono non solo conoscere il curriculum, ma devono anche essere in grado di sintetizzarlo e applicarlo agli scenari di pianificazione finanziaria del mondo reale. In effetti, il modo in cui potresti pensare di studiare per gli esami di licenza può effettivamente essere controproducente quando si tratta dell'esame sulla PCP. Sebbene sia necessaria una grande quantità di memorizzazione per entrambe le certificazioni, le persone che non praticano il richiamo e l' applicazione non saranno preparate per l'esame sulla PCP.

2. Impara il ragionamento della scheda CFP. Molti acquirenti della prima prova saranno sorpresi dal modo in cui l'esame della CFP valuta gli esami. La scheda CFP ha una logica specifica che utilizza durante la creazione di risposte corrette per testare le domande. Al fine di avere le migliori possibilità di superare l'esame, gli studenti dovrebbero comprendere e applicare questa logica il più vicino possibile.

3. Mirare a raggiungere il miglior voto possibile. Probabilmente è ovvio, ma i candidati che sostengono l'esame della PCP dovrebbero lavorare per il punteggio più alto possibile. I test di licenza vengono valutati e assegnati con un voto in percentuale, per cui gli studenti devono raggiungere una percentuale minima per superare. Ma con la PCP, i candidati non ricevono voti. Al contrario, ricevono un avviso per posta che li informa se hanno superato o meno l'esame.

4. Iscriviti a un corso di revisione. Puoi anche prendere in considerazione l'iscrizione a uno dei numerosi corsi di revisione offerti in preparazione all'esame sulla PCP. Gli istruttori che insegnano corsi di revisione spesso forniscono agli studenti suggerimenti interni sul ragionamento attraverso i casi studio e possono indicare quanto peso verrà dato a ciascuna sezione dell'esame. Data l'ampiezza del materiale nel curriculum della PCP, alcuni argomenti non verranno esaminati o verranno assegnate pochissime domande. Comprendendo la probabilità che un argomento debba essere inserito nell'esame, le persone possono strutturare in modo più efficace il loro studio.

Come avere successo il giorno del test

Quando si tratta di test a scelta multipla, i consigli sono una dozzina di dozzine, ma queste strategie non hanno prezzo. Ecco i nostri migliori consigli per gli studenti che sperano di aumentare le loro possibilità di superare l'esame della PCP.

1. Rispondi a tutte le domande. Assicurati di rispondere a tutte le domande, anche se devi indovinare. Hai una probabilità del 25% di indovinare una risposta correttamente, ma una probabilità del 0% di ottenere quella risposta se salti la domanda. I candidati all'esame sulla PCP non sono penalizzati per indovinare, quindi è necessario rispondere a tutte le domande. Se riesci a eliminare in modo sicuro una o anche due delle possibili risposte, le tue possibilità di selezionare una risposta corretta aumentano in modo significativo.

2. Attenersi al tuo intestino. La tua prima risposta a una domanda a scelta multipla è in genere la più accurata.

3. Studiare le tasse. Quando si tratta del curriculum della PCP, gli studenti tendono a concordare sul fatto che la sezione fiscale è la più difficile da imparare e applicare. Potrebbe essere utile dedicare più tempo allo studio delle tasse prima di iniziare il curriculum sulla PCP. Un modo utile per farlo è studiare e sostenere l'esame IRS Enrolled Agent, poiché la maggior parte del materiale di quel test è presente anche nell'esame CFP.

Per stipare o non stipare

Alcuni studenti impiegano fino a cinque anni per completare il curriculum dei corsi necessari per sostenere l'esame del CFP Board. Altri impiegano cinque mesi. Mentre il tempo necessario per studiare per l'esame del CFP Board sarà diverso per ogni studente, tutti i candidati devono affrontare la stessa serie di domande quando arriva il giorno del test. I manuali di preparazione agli esami spesso mettono in guardia gli studenti dall'esagerare per i test, ma molti candidati superano l'esame CFP ogni anno facendo proprio questo. Prima di decidere di studiare all'ultimo minuto, considera quanto hai già preparato e quanto bene esegui quando si tratta di un richiamo a breve termine.

Consiglio pratico

Come con qualsiasi test, gli studenti dovrebbero dormire bene la notte, fare colazione, indossare abiti comodi ed essere preparati per le luci intensamente luminose e le sedie scomode che accompagnano qualsiasi ambiente di test. Mentre l'ampiezza del materiale trattato nel curriculum della PCP all'inizio può essere intimidatorio, praticamente ogni studente che si prende il tempo di studiare è in grado di passare, se non il primo tentativo, poi la volta successiva.