Utili di capitale vs. reddito da dividendi: qual è la differenza?

Entrambe le plusvalenze e altri proventi da investimenti, come il reddito da dividendi, sono una fonte di profitto e hanno potenziali conseguenze fiscali. Ecco uno sguardo alle differenze tra i due tipi di reddito e il significato di ciascuno in termini di investimenti e tasse pagate.

Il capitale è la somma iniziale investita. Pertanto, una plusvalenza è un profitto che si verifica quando un investimento viene venduto a un prezzo superiore rispetto al prezzo di acquisto originale. Un investitore non ha una plusvalenza fino a quando un investimento non viene venduto a scopo di lucro.

I dividendi sono attività pagate dagli azionisti agli utili di una società. I dividendi che un investitore riceve non sono considerati plusvalenze, ma piuttosto entrate per quell'anno fiscale.

Key Takeaways

• Le plusvalenze sono profitti che si verificano quando un investimento viene venduto a un prezzo superiore rispetto al prezzo di acquisto originale.
• I dividendi sono attività che vengono pagate dagli azionisti ai profitti di una società. Sono considerati proventi dell'esercizio, non plusvalenze.
• Le aliquote fiscali differiscono per le plusvalenze in base al fatto che l'attività sia stata detenuta a breve o lungo termine prima di essere venduta.
• Le aliquote fiscali differiscono per i dividendi, a seconda che siano ordinarie o qualificate.

Guadagni

Una plusvalenza è un aumento del valore di un'attività patrimoniale - un investimento o un immobile - che gli conferisce un valore superiore al prezzo di acquisto. Un investitore non ha una plusvalenza fino a quando un investimento non viene venduto a scopo di lucro. Al contrario, si verifica una perdita di capitale quando si verifica un calo del valore del capitale investito rispetto al prezzo di acquisto di un bene. Un investitore non ha una perdita di capitale fino alla vendita dell'attività con uno sconto.

Ad esempio, si consideri che un investitore ha acquistato 500 azioni di società XYZ a $ 5 per azione, per una spesa in conto capitale di $ 2.500 (500 x $ 5 = $ 2.500). Viene annunciata una buona notizia e le azioni raggiungono i $ 10 ciascuno, rendendo l'investimento totale ora $ 5.000 (500 x $ 10 = $ 5.000). Se l'investitore vende le azioni al valore di mercato, il reddito totale è di $ 5.000. La plusvalenza su questo investimento è quindi pari al reddito totale meno il capitale iniziale ($ 5.000 - $ 2.500 = $ 2.500).

Reddito da dividendi

Un dividendo è un premio assegnato agli azionisti che hanno investito nel patrimonio netto di una società, di solito originato dagli utili netti della società. La maggior parte degli utili viene mantenuta all'interno dell'azienda come utili non distribuiti, che rappresentano denaro da utilizzare per le attività commerciali in corso e future. Tuttavia, il resto viene spesso distribuito agli azionisti come dividendo. Il consiglio di amministrazione di una società può distribuire dividendi a una frequenza programmata, ad esempio mensile, trimestrale, semestrale o annuale. In alternativa, le società possono emettere dividendi speciali non ricorrenti individualmente o in aggiunta a un dividendo programmato.

Ad esempio, si consideri la società XYZ, precedentemente menzionata. L'investitore che ha acquistato 500 azioni a $ 5 per azione per $ 2500 beneficia quando il prezzo delle azioni aumenta. Indipendentemente dall'andamento del prezzo del titolo, l'investitore beneficia quando la società XYX annuncia un dividendo speciale di $ 2 per azione, e ne guadagnano $ 1.000.

considerazioni speciali

Il modo in cui le plusvalenze e i dividendi sono tassati differisce. Le distinzioni per le plusvalenze vengono fatte in base al fatto che l'attività sia stata detenuta per un periodo breve o lungo. I dividendi sono classificati come ordinari o qualificati e tassati di conseguenza.

Le plusvalenze sono tassate in modo diverso in base al fatto che siano considerate partecipazioni a breve o lungo termine. Le plusvalenze sono considerate a breve termine se l'attività che è stata venduta dopo essere stata detenuta per meno di un anno. In questo caso, le plusvalenze a breve termine sono tassate come reddito ordinario per l'anno.

Le attività detenute per più di un anno prima di essere vendute sono considerate plusvalenze a lungo termine al momento della vendita. L'imposta è calcolata solo sulle plusvalenze nette dell'esercizio. Le plusvalenze nette sono determinate sottraendo le minusvalenze dalle plusvalenze dell'esercizio. Per la maggior parte degli investitori, l'aliquota fiscale per le plusvalenze sarà inferiore al 15%.

I dividendi sono generalmente pagati in contanti, ma possono anche essere sotto forma di proprietà o azioni. I dividendi possono essere ordinari o qualificati. Tutti i dividendi ordinari sono tassabili e devono essere dichiarati come proventi. I dividendi qualificati sono tassati a un tasso di plusvalenze inferiore.

Quando una società restituisce il capitale a un azionista, non viene considerata un dividendo e riduce le azioni dell'azionista nella società. Quando una base azionaria viene ridotta a zero attraverso il rendimento del capitale, qualsiasi distribuzione senza dividendi viene considerata plusvalenze e sarà tassata di conseguenza. Inoltre, un investitore che riceve ingenti somme di dividendi deve pagare le imposte stimate per evitare una sanzione.