Come i fondi comuni di investimento pagano i dividendi

Ci sono migliaia di fondi comuni tra cui scegliere e la maggior parte condivide le caratteristiche di base che li hanno resi un'opzione di investimento popolare. Tra questi ci sono liquidità, diversificazione e gestione professionale. Ma solo alcuni di questi fondi hanno un altro vantaggio, e questo è un alto rendimento da dividendi.

I fondi ad alto rendimento da dividendi si rivolgono agli investitori che privilegiano un reddito costante. Questi fondi investono solo in azioni ad alto dividendo e obbligazioni ad alta cedola al fine di fornire agli azionisti entrate regolari anno dopo anno.

Questo reddito viene pagato sotto forma di distribuzioni di dividendi, che rappresentano la parte dell'investitore degli utili del fondo da tutte le fonti.

Molti fondi sono progettati per evitare attività generatrici di dividendi e obbligazioni che pagano interessi al fine di ridurre al minimo la responsabilità fiscale dei loro azionisti. Altri si concentrano sul potenziale per una rapida crescita dei prezzi delle azioni piuttosto che sul reddito costante ma più modesto dei dividendi. Ma anche questi fondi possono avere alcune distribuzioni di dividendi.

In ogni caso, tutti i fondi sono tenuti per legge a distribuire i dividendi accumulati almeno una volta all'anno, ma da lì i tempi e altri dettagli possono variare in modo significativo.

Comprensione dei fondi per dividendi

I dividendi rappresentano una parte degli utili di un'azienda. Le società che prosperano finanziariamente spesso passano una parte dei loro profitti agli azionisti sotto forma di dividendi.

Ogni azionista ottiene un importo fisso per ogni azione detenuta. Ad esempio, IBM ha pagato un dividendo di $ 1, 62 per azione il 10 giugno 2019. Coca-Cola ha pagato un dividendo di 40 centesimi per azione. Boeing ha annunciato un dividendo di $ 2, 055 per azione.

In un fondo ad alto rendimento da dividendi, questo reddito può costituire una parte importante del suo rendimento totale. I fondi orientati alla crescita possono guadagnare dividendi modesti solo su una manciata di partecipazioni.

Gli investitori di fondi comuni possono prendere distribuzioni di dividendi quando vengono emessi o possono scegliere di reinvestire il denaro in ulteriori quote di fondi.

I fondi comuni di investimento che ricevono dividendi dagli investimenti nei loro portafogli sono tenuti per legge a trasferirli ai loro azionisti. Il modo esatto in cui i fondi fanno questo può differire.

Come vengono conteggiati i pagamenti di interessi

Un fondo comune di investimento può avere un portafoglio che comprende azioni con dividendi o obbligazioni fruttiere, o entrambi.

I fondi comuni di investimento sono tenuti a trasferire tutti gli utili netti agli azionisti sotto forma di pagamenti di dividendi, compresi gli interessi guadagnati da titoli di debito come obbligazioni societarie e governative, buoni del Tesoro e titoli del Tesoro.

Un'obbligazione in genere paga un tasso di interesse fisso ogni anno, chiamato pagamento della cedola. Il pagamento è una percentuale del valore nominale dell'obbligazione.

A differenza dei dividendi azionari, gli interessi obbligazionari sono garantiti e l'importo del pagamento è stabilito anticipatamente.

Gli investitori alla ricerca di fondi devono sapere se i rendimenti storici che vedono nella scheda informativa del fondo includono il reinvestimento dei dividendi; in altre parole, non gonfiare i suoi potenziali rendimenti assumendo che includa il tasso di crescita più le distribuzioni di dividendi.

Aggregazione e tempistica

La maggior parte delle società che pagano dividendi su azioni privilegiate o azioni ordinarie o entrambe in genere lo fanno su base trimestrale. Ci sono società che pagano su base semestrale e anche alcune che emettono mensilmente controlli sui dividendi.

I fondi comuni di investimento raccolgono questo reddito e poi lo distribuiscono agli azionisti su base proporzionale .

Tutti i fondi sono legalmente tenuti a distribuire i dividendi accumulati almeno una volta all'anno. Quelli che sono orientati al reddito corrente pagheranno dividendi su base trimestrale o addirittura mensile. Ma molti altri pagano dividendi solo su base annuale o semestrale al fine di minimizzare i costi amministrativi.

Alcuni fondi possono, infatti, trattenere alcuni dividendi in alcuni mesi e poi pagarli in un mese successivo al fine di ottenere una distribuzione di livello più elevata del reddito.

Anche gli interessi che si ottengono da titoli a reddito fisso nei loro portafogli sono aggregati e distribuiti agli azionisti su base proporzionale. Questi possono apparire nei rendiconti come reddito da dividendi.

Informazioni sul reinvestimento dei dividendi

Alcuni investitori, in particolare quelli che non sono pensionati, preferiscono reinvestire i loro dividendi piuttosto che ricevere un pagamento. Stabilire un piano di reinvestimento dei dividendi è facile con i fondi comuni di investimento. L'investitore notifica semplicemente al broker o alla società di fondi di reinvestire automaticamente la liquidità in azioni aggiuntive.

Gli azionisti possono anche utilizzare i loro dividendi per acquistare azioni di un altro fondo. La compagnia di fondi lo consente di solito fintanto che il secondo fondo appartiene alla propria famiglia. I broker indipendenti e le società di investimento lo fanno spesso indipendentemente dal fondo acquistato.

Key Takeaways

• I dividendi sono la parte dell'investitore dei profitti di un'azienda. La società approva l'importo in base ai risultati finanziari.
• L'interesse è il pagamento agli investitori per aver prestato una somma di denaro a un governo o una società sotto forma di obbligazioni o altri strumenti di debito.
• Sia i dividendi azionari che gli interessi obbligazionari sono pagati da fondi comuni di investimento come distribuzioni di dividendi per finanziare gli investitori.

Rapporti fiscali e prezzi delle azioni

I fondi che pagano dividendi ridurranno i loro prezzi delle azioni in base all'importo del dividendo pagato alla data ex dividendo allo stesso modo delle singole azioni.

Ad esempio, un fondo con un prezzo delle azioni di $ 10, 42 che paga un dividendo di $ 0, 10 per azione sarà negoziato a $ 10, 32 alla data ex dividendo. A tutti gli azionisti che possedessero azioni alla data di registrazione verrà pagato questo dividendo.

A meno che non provengano da fondi all'interno di un conto pensionistico individuale (IRA) o di un piano pensionistico con agevolazioni fiscali, tutti i dividendi sono ora trattati come reddito ordinario nell'anno in cui vengono pagati.

I dividendi dei fondi comuni di investimento sono riportati sul modulo 1099-DIV come dividendi da singoli titoli.

Le regole per il reinvestimento, l'aggregazione e la determinazione dei prezzi sono in gran parte uguali per le società in accomandita semplice, i fondi comuni di investimento immobiliare, i fondi target-date e i fondi negoziati in borsa (ETF) che pagano dividendi.