Come funzionano i piani di remunerazione differita non qualificati

Un piano di compensazione differita non qualificata (NQDC) consente a un fornitore di servizi (ad esempio un dipendente) di guadagnare stipendi, premi o altri compensi in un anno ma di ricevere i guadagni - e differire l'imposta sul reddito su di essi - in un anno successivo. In questo modo si ottengono entrate in futuro (spesso dopo che hanno lasciato la forza lavoro) e si può ridurre l'imposta dovuta sul reddito se la persona si trova in una fascia fiscale inferiore quando viene percepita la compensazione differita.

Che cos'è un piano di compensazione differita non qualificato?

I piani di compensazione differiti possono essere qualificanti o non qualificanti. Il tipo non qualificato viene creato da un datore di lavoro per consentire ai dipendenti di differire l'indennizzo che hanno un diritto legalmente vincolante a ricevere. Esistono diverse varietà di piani NQDC (chiamati anche piani 409A dopo la sezione del codice fiscale che li disciplina, introdotta nel 2004); quello qui discusso è il piano di base non finanziato per differire parte della compensazione annuale (il tipo più comune).

La legge fiscale richiede che il piano soddisfi tutte le seguenti condizioni:

• Il piano è in forma scritta.
• I documenti del piano specificano, al momento del differimento di un importo, l'importo da pagare, il programma di pagamento e l'evento scatenante che comporterà il pagamento. Vi sono sei eventi scatenanti consentiti: una data fissa, separazione dal servizio (ad es. Pensione), un cambio di proprietà o controllo dell'azienda, disabilità, morte o un'emergenza imprevista. Altri eventi, come la necessità di pagare le tasse scolastiche per un bambino, un cambiamento nelle condizioni finanziarie della società o una pesante fattura fiscale non sono eventi scatenanti consentiti.
• Il dipendente fa un'elezione irrevocabile per differire il risarcimento prima dell'anno in cui il risarcimento viene guadagnato. Tuttavia, ai pagamenti delle commissioni si applica una speciale regola elettorale di differimento.

Il piano NQDC può anche imporre condizioni, come astenersi dal competere con la società o fornire servizi di consulenza dopo il pensionamento.

L'importo differito guadagna un ragionevole tasso di rendimento determinato dal datore di lavoro nel momento in cui viene effettuato il differimento. Questo può essere il tasso di rendimento di un attivo o indicatore reale, ad esempio il rendimento dell'indice Standard & Poor's 500. Pertanto, quando si effettuano le distribuzioni, includono sia la compensazione sia ciò che equivale a guadagni su tale compensazione (sebbene non vi siano entrate effettive; si tratta semplicemente di una registrazione contabile).

La violazione delle severe condizioni della legge innesca risultati aspri. Tutta la compensazione differita diventa immediatamente imponibile. Inoltre, vi è una penalità del 20%, oltre agli interessi, addebitati su questo importo.

Esempi di piani NQDC

I piani di remunerazione differita non qualificata si riferiscono a piani pensionistici esecutivi integrativi (SERP), piani di differimento volontari, piani 401 (k) avvolgenti, piani di benefici in eccesso e accordi patrimoniali, piani di bonus e piani di fine rapporto.

Gli stipendi degli insegnanti sono piani di compensazione non qualificati che soddisfano i requisiti della Sezione 409A dell'IRC. Se un'insegnante guadagna $ 54.000 all'anno e lavora dal 1 ° agosto 2016 al 31 maggio 2017, guadagna $ 5.400 al mese. Se l'insegnante viene pagata solo per i mesi in cui ha lavorato, viene pagata $ 5.400 al mese per 10 mesi. Se, tuttavia, viene pagata per 12 mesi, guadagna $ 4.500 al mese.

Nelle date di esempio sopra, con uno stipendio di 10 mesi, l'insegnante guadagna $ 27.000 nel 2016 e $ 27.000 nel 2017. Con uno stipendio di 12 mesi, guadagna $ 22.500 nel 2016 e $ 31.500 nel 2017. In base alle ore lavorate, se lo è pagato uno stipendio di 12 mesi, $ 4.500 di lavoro svolto nel 2016 sono erogati nel 2016. Secondo la Sezione 409A dell'IRC, i $ 4.500 del 2016 sono considerati compensi differiti non qualificanti che soddisfano i requisiti del codice.

Vantaggi per i datori di lavoro

Poiché i piani NQDC non sono qualificati, nel senso che non sono coperti dal Employee Retirement Income Security Act (ERISA), offrono una maggiore flessibilità ai datori di lavoro e ai dipendenti. A differenza dei piani ERISA, i datori di lavoro possono scegliere di offrire piani NQDC solo ai dirigenti e ai dipendenti chiave che hanno maggiori probabilità di utilizzarli e trarne vantaggio. Non ci sono regole di non discriminazione, quindi non è necessario offrire il differimento al grado. Ciò offre all'azienda una notevole flessibilità nell'adattare il proprio piano. I piani sono anche usati come "manette d'oro" per tenere a bordo il personale stimato perché lasciare l'azienda prima del pensionamento può comportare la perdita di benefici differiti.

Un piano NQDC può essere un vantaggio per il flusso di cassa poiché la compensazione attualmente guadagnata non è pagabile fino al futuro. Tuttavia, il risarcimento non è deducibile dalle tasse per la società fino a quando non viene effettivamente pagato.

I costi di impostazione e amministrazione di un piano NQDC sono minimi. Una volta che sono state pagate le spese legali e contabili iniziali, non ci sono costi annuali speciali e non è richiesta la presentazione presso l'Internal Revenue Service (IRS) o altre agenzie governative.

Vantaggi per i dipendenti

Risparmio illimitato e beneficio fiscale

L'IRS impone rigide limitazioni alla quantità di denaro che contribuisci a un piano pensionistico qualificato, come un 401 (k). I piani di indennizzo differito non hanno tali limiti obbligatori a livello federale, anche se i datori di lavoro possono specificare un limite di contribuzione basato sul compenso. Se sei un dipendente altamente retribuito, puoi massimizzare i contributi al tuo 401 (k) e quindi continuare a costruire i tuoi risparmi pensionistici attraverso un piano NQDC senza restrizioni (vedi Piano di indennità differita non qualificato vs. 401 (k) per ulteriori confronti di il due).

La possibilità di differire qualsiasi importo di indennizzo riduce anche il reddito imponibile annuale. Questo, a sua volta, può metterti in una fascia fiscale più bassa, riducendo ulteriormente il tuo debito fiscale ogni anno. Tuttavia, la compensazione differita è ancora soggetta alle imposte FICA e FUTA nell'anno in cui è stata guadagnata.

Opzioni di investimento

Molti piani NQDC offrono opzioni di investimento simili ai piani 401 (k), come fondi comuni di investimento e opzioni su azioni. I piani NQDC non sono solo conti di deposito fantasiosi per gli high rollers. Invece, ti permettono di far crescere la tua ricchezza nel tempo. Tuttavia, puoi investire su una scala più ampia perché i tuoi contributi sono illimitati, aumentando il potenziale per guadagni più significativi.

Svantaggi per i dipendenti

Programma di distribuzione rigoroso

A differenza di un 401 (k), è necessario pianificare in anticipo le distribuzioni da un piano NQDC. Invece di poter prelevare fondi a piacimento dopo il pensionamento, è necessario scegliere una data di distribuzione in futuro. È necessario prendere le distribuzioni nella data designata, indipendentemente dal fatto che siano necessari i fondi o come sta andando il mercato. Ciò significa che il tuo reddito imponibile per l'anno è aumentato e la tempistica della distribuzione può significare che le attività nel tuo portafoglio di investimenti sono liquidate in perdita.

Il piano NQDC può consentire un successivo differimento o una modifica delle elezioni (ad esempio, ricevere un compenso differito all'età di 70 anni anziché all'età di 65 anni) solo a determinate condizioni. Ciò richiede che le successive elezioni vengano effettuate almeno 12 mesi prima della data di inizio prevista per il pagamento; che la successiva modifica elettorale ritarda la data di pagamento per almeno cinque anni; e che le elezioni non sono efficaci fino ad almeno 12 mesi dopo che sono state fatte.

Nessuna disposizione di prelievo anticipato

Sebbene sia scoraggiato, i dipendenti che contribuiscono a 401 (k) se ad altri piani qualificati sono legalmente autorizzati a ritirare fondi in qualsiasi momento. Mentre le distribuzioni effettuate prima di una certa età possono incorrere in sanzioni fiscali, nulla ti impedisce di accedere ai fondi in caso di emergenza. Inoltre, la maggior parte dei piani prevede diversi prelievi anticipati senza penalità se è possibile dimostrare difficoltà finanziarie.

I piani NQDC, al contrario, non hanno tali disposizioni. È necessario prelevare fondi in base al programma di distribuzione e non prima. I fondi che hanno contribuito a un piano NQDC non sono accessibili prima della data di distribuzione designata, anche se si ha una necessità finanziaria di emergenza che non è possibile soddisfare con altri mezzi.

Nessuna protezione ERISA

Poiché i piani NQDC non sono coperti dall'ERISA, non hanno le stesse protezioni dai creditori degli altri piani pensionistici. In effetti, come partecipante al piano, non possiedi un conto di alcun tipo, perché il tuo datore di lavoro riduce il tuo risarcimento dell'importo di differimento piuttosto che depositare fondi in un conto detenuto presso un istituto finanziario. L'importo del differimento del dipendente rappresenta una passività nel bilancio del datore di lavoro, essenzialmente trasformando il piano NQDC in un prestito non garantito tra il dipendente prestante e il datore di lavoro.

Se il piano non è finanziato, è necessario fare affidamento sulla promessa del datore di lavoro di pagare in futuro secondo il programma di distribuzione. Se il datore di lavoro cade in periodi difficili e deve pagare i debiti, i creditori possono richiedere i fondi che potrebbero essere stati utilizzati per pagare le distribuzioni dei dipendenti. I piani NQDC finanziati offrono una maggiore protezione per i contributi dei dipendenti, ma i rinvii sono generalmente tassabili nell'anno in cui sono stati guadagnati, annullando il beneficio fiscale fornito dai piani non finanziati.

C'è un altro rischio finanziario: il tasso di rendimento pagato sulla compensazione differita. Un dipendente può essere in grado di guadagnare un tasso di rendimento maggiore sull'importo al netto delle imposte senza differimento rispetto a quanto viene pagato nell'ambito del piano di compensazione differito.

La linea di fondo

Un piano di indennità differita non qualificato può integrare o soppiantare un piano di pensionamento qualificato per creare risparmi per la pensione per un dipendente con agevolazioni fiscali. Può essere utilizzato anche per appaltatori indipendenti, direttori aziendali e altri non dipendenti. Tuttavia, i benefici fiscali previsti sono realizzati solo se il piano è conforme ai requisiti di legge fiscale. E altre restrizioni possono diventare onerose.