IRA vs. Assicurazione sulla vita per la previdenza: qual è la differenza?

Un piano 401 (k) è un punto ovvio per iniziare a eliminare i fondi pensione, se il datore di lavoro corrisponde a una parte del contributo. Ma dove vai una volta che hai contribuito al massimo per la partita, o se il tuo posto di lavoro non offre uno per cominciare?

Molti lavoratori continuano a finanziare il proprio piano di lavoro indipendentemente, ma ci sono anche altre opzioni.

Uno è quello di contribuire a un conto pensionistico individuale (IRA), che di solito offre un po 'più di flessibilità. Un'altra possibile via è quella di acquistare un'assicurazione sulla vita permanente. Oltre a offrire un sussidio di morte per i tuoi sopravvissuti, queste politiche presentano anche una componente di risparmio. Parte del premio va verso la prestazione di morte; un'altra parte crea il tuo conto valore in denaro, che cresce su una base differita fiscale.

In alcuni casi, l'approccio dell '"assicurazione come investimento" può essere una mossa saggia. Ma quando dai un'occhiata più da vicino a questi prodotti, scoprirai che di solito hanno tariffe più elevate e maggiori vincoli rispetto a un IRA.

Key Takeaways

• I risparmi per la pensione possono crescere in modo agevolato dal punto di vista fiscale per erogazioni successive nella vita futura.
• 401 (k) piani e IRA consentono una crescita differita fiscale degli investimenti, che sono quindi soggetti a tassazione sul reddito al momento del ritiro e che prevedono penali per il ritiro anticipato.
• Le polizze di assicurazione sulla vita permanente possono anche essere costruite per accumulare risparmi per la pensione. Questi fondi non sono a rischio di perdita sul mercato e possono accumularsi ed erogare esentasse se progettati correttamente.

IRA o 401 (k)

Tra queste due strategie, un IRA è il modo più semplice per risparmiare per la pensione. È sufficiente creare un account con una società di intermediazione, una società di fondi comuni di investimento o una banca e selezionare gli investimenti che si desidera effettuare con i propri contributi. Questi possono includere qualsiasi cosa, dai singoli titoli ai fondi comuni di investimento e lingotti d'oro.

Il principale vantaggio di questi conti è il loro trattamento fiscale, che è simile al 401 (k). Con un IRA tradizionale, i tuoi contributi qualificati - fino a $ 6.000 nel 2019 (rispetto a $ 5.500 nel 2018) o $ 7.000 in totale se hai 50 anni o più con un contributo di recupero di $ 1.000 ($ 6.500 nel 2018) - sono deducibili dalle tasse e il gli investimenti crescono su base differita. In pensione, si paga l'imposta sul reddito ordinario su qualsiasi importo prelevato.

Un Roth IRA ha benefici simili, ma al contrario. Investi usando dollari al netto delle imposte (quindi nessuna detrazione fiscale in quel momento), ma non paghi un centesimo in tasse aggiuntive sui fondi maturati, a condizione che tu abbia il conto per almeno cinque anni e abbia raggiunto età 59½ prima di effettuare un prelievo.

Assicurazione sulla vita permanente

Le polizze di assicurazione sulla vita permanente sono un po 'più complicate. Ogni volta che paghi un premio, parte di esso va verso un conto in contanti. Con una polizza assicurativa sulla vita intera, il corriere accredita il tuo conto di una certa percentuale in base all'andamento dei propri investimenti. Se hai la tua politica per alcuni anni, in genere vedrai rendimenti annuali nell'intervallo dal 3% al 6%, molte volte che vengono guadagnate esenti da imposte.

Altri tipi di assicurazione sulla vita permanente funzionano in modo leggermente diverso. Ad esempio, con una polizza variabile di assicurazione sulla vita universale (VUL), l'importo del credito è legato alla performance dei fondi azionari e dei fondi obbligazionari di vostra scelta. I potenziali rendimenti sono più alti, ma lo è anche il rischio. Se il mercato perde terreno in un determinato periodo, potrebbe essere necessario pagare un premio più elevato per mantenere la copertura in atto.

Gli investitori che fanno affidamento sull'assicurazione sulla vita per le esigenze di pensionamento dovrebbero pensare a lungo termine: possono essere necessari da 10 a 20 anni per creare un conto di valore in denaro considerevole. Una volta che il tuo saldo è abbastanza grande, ci sono alcuni modi in cui puoi attingere alla tua politica per esigenze personali. Le integrazioni versate (PUA) sono un buon modo per aumentare la quantità di valore in contanti in una politica a basso costo relativo e che può massimizzare il reddito pensionistico in un secondo momento.

Una possibilità è quella di effettuare prelievi periodici. Finché non tiri fuori più della tua base, cioè quanto hai pagato in premi, non subirai un colpo fiscale per farlo. Qualsiasi importo aggiuntivo è soggetto alle aliquote fiscali ordinarie. Per tenere a bada l'IRS, alcune persone smettono di effettuare prelievi una volta raggiunta la base. Da lì, prendono un prestito contro la loro politica, che di solito è esente da imposte.

Un'altra opzione è quella di rinunciare alla vostra politica e ottenere il valore in contanti in una somma forfettaria, meno eventuali prestiti in sospeso. Ma c'è un problema importante: ogni volta che prendi denaro, stai diminuendo il beneficio della morte per i tuoi eredi. Se prendi un prestito contro la tua polizza, devi rimborsarlo (con gli interessi) per ricostruirlo di nuovo. E se ti arrendi, probabilmente perderai del tutto la copertura.

Confronta questo con qualcuno che acquista una polizza di assicurazione sulla vita a lungo termine molto più economica, che non ha alcuna funzione di risparmio e investe la differenza in un IRA. Possono immergersi nei loro risparmi in qualsiasi momento dopo i 59 anni e mezzo senza influire sull'assicurazione o sul pagamento in caso di morte. E possono lasciare qualsiasi saldo residuo ai loro familiari, cosa che non si può dire del tuo conto in contanti.

Un approccio costoso?

Forse il più grande colpo alle polizze di assicurazione sulla vita permanente è il loro costo iniziale. Innanzitutto, c'è la commissione iniziale che aiuta a pagare la commissione dell'agente. Spesso, questo può consumare la metà dei premi del primo anno. Di conseguenza, ci vogliono alcuni anni perché il tuo conto in contanti inizi a crescere davvero.

Inoltre, gli assicurati tendono ad affrontare spese di investimento elevate, spesso circa il 3% all'anno. Al contrario, il coefficiente di spesa medio per tutti i fondi comuni di investimento offerti in vendita è dell'1, 25%. Quindi investire in un IRA ti consente di eliminare questa significativa resistenza sui tuoi rendimenti.

Ma non è tutto. Devi anche preoccuparti delle spese di consegna se la tua politica decade entro i primi anni. Quindi perderai non solo le prestazioni in caso di morte, ma anche una parte considerevole del tuo saldo in contanti. Con la maggior parte delle politiche, l'importo di questa commissione diminuisce gradualmente nel corso degli anni e quindi scompare.

Tuttavia, se si è impegnati in strategie a lungo termine, le polizze assicurative sulla vita permanenti progettate per accumulare ulteriore valore in contanti tenderanno a pareggiare intorno al decimo anno della polizza. Inoltre, il denaro si accumula ogni anno prima, quindi se rinunciassi alla polizza, riceveresti un po 'di denaro indietro e non verrai escluso dall'intero importo dei premi che hai pagato.

Differenze chiave

Ha mai senso, quindi, utilizzare l'assicurazione sulla vita come investimento? La risposta è assolutamente — in alcuni casi limitati. Ad esempio, le persone più ricche a volte istituiranno ciò che è noto come un trust di assicurazione sulla vita irrevocabile in modo che i loro eredi possano evitare le tasse sulla proprietà. Tecnicamente, la fiducia sta pagando i premi per la polizza assicurativa sulla vita, quindi l'indennità in caso di morte non è considerata parte dell'eredità del familiare deceduto.

Oltre a ciò, l'assicurazione sulla vita è a volte una scelta ragionevole per gli investitori di tutti i giorni che hanno raggiunto il limite massimo consentito per i contributi 401 (k) e IRA. Ma anche in questo caso, vale la pena valutare se le commissioni considerevoli superano i potenziali benefici fiscali.

Gli agenti fanno molti soldi vendendo l'idea che l'assicurazione sulla vita è un ottimo modo per risparmiare per la pensione. Ma dato il notevole costo di queste politiche, probabilmente stai meglio acquistando una politica a basso costo e investendo in qualcosa di più semplice, come un IRA.