Blocco del tasso ipotecario Float Down Definition
Un blocco del tasso ipotecario fluttuante verso il basso è un blocco del tasso ipotecario con la possibilità di ridurre il tasso di interesse bloccato se i tassi di interesse di mercato diminuiscono durante il periodo di blocco. Un blocco del tasso con un'opzione di fluttuazione può fornire al mutuatario sicurezza contro un aumento durante il periodo di blocco del tasso, mentre l'opzione di fluttuazione consente al mutuatario di trarre vantaggio da una caduta dei tassi di interesse durante il periodo di blocco.
Come è strutturato un blocco del tasso ipotecario float verso il basso
Un mutuatario può bloccare il proprio tasso ipotecario, ma ha anche la possibilità di usufruire di un tasso inferiore se i tassi ipotecari diminuiscono durante un determinato periodo di tempo. Durante il periodo di blocco, che potrebbe essere il tempo necessario per il processo di sottoscrizione, il mutuatario può approfittare di un calo dei tassi di interesse.
Il tasso ipotecario fluttua verso il basso consente al mutuatario di bloccare il proprio tasso ipotecario, ma se i tassi scendono, possono optare per il mutuo in modo da far elaborare il mutuo al tasso più basso. Tuttavia, il mutuatario paga una commissione per la flessibilità dell'opzione float-down, che potrebbe essere di alcune centinaia di dollari o diverse centinaia di dollari a seconda del prestatore.
Cosa ti dice un blocco dei tassi ipotecari?
Come con qualsiasi opzione finanziaria, le opzioni float-down su un blocco tariffa hanno un costo ad esse associato. Di conseguenza, i blocchi di velocità con un'opzione a discesa sono più costosi dei blocchi di frequenza senza l'opzione a discesa.
Approfittando del Float Down
Come indicato in precedenza, il mutuatario può richiedere di esercitare la propria opzione di fluttuazione in qualsiasi momento entro il periodo precedente la chiusura del mutuo per beneficiare di un tasso di interesse ipotecario inferiore. L'esercizio dell'opzione float-down potrebbe verificarsi già una settimana dopo l'avvio della procedura di mutuo, a seconda delle condizioni con il creditore.
È responsabilità del mutuatario optare per il tasso ipotecario più basso, il che significa che il creditore non ha l'obbligo di informare il mutuatario che i tassi sono diminuiti. Il mutuatario deve chiamare il broker ipotecario o il prestatore per effettuare la richiesta per l'opzione float-down. È importante sapere che il mutuatario non riceverà automaticamente il tasso più basso.
I termini dell'accordo dovrebbero definire il periodo di tempo in cui il blocco è in atto, che potrebbe essere ad esempio di 30 o 60 giorni. Il periodo di tempo consente al mutuatario di beneficiare dei migliori tassi di interesse durante l'elaborazione della domanda di mutuo. Il calo del tasso ipotecario aiuta i mutuatari a bloccare il tasso più basso che il mercato offre prima della chiusura.
Perché un prestatore dovrebbe offrire un blocco del tasso ipotecario float down
I prestatori potrebbero offrire il blocco del tasso fluttuante fino ai mutuatari perché non vogliono che i mutuatari si guardino intorno o vadano per un altro prestatore o broker. Idealmente, il creditore vuole l'attività del mutuatario a lungo termine perché le banche guadagnano gli interessi sull'ipoteca meno gli eventuali costi per la banca al servizio dell'ipoteca.
Quando si dovrebbe ottenere un blocco del tasso ipotecario Float Down
Se i tassi dei mutui sono fluttuanti o sono aumentati e diminuiti negli ultimi mesi o anni, potrebbe essere un buon momento per acquistare l'opzione float down. Tuttavia, dipende dal fatto che le tariffe abbiano una probabilità di cadere durante il periodo di blocco. I mutuatari possono verificare con varie banche che offrono mutui per capire se i finanziatori ritengono che i tassi di interesse possano aumentare o diminuire nei prossimi mesi.
Se i tassi sono diminuiti, si sono stabilizzati e sembrano essere alla fine del ciclo dei tassi, probabilmente non avrebbe senso pagare qualche centinaio di dollari per l'opzione float-down. Idealmente, ti piacerebbe vedere i tassi scendere abbastanza da pagare oltre la tariffa dell'opzione float-down. Se i tassi dei mutui sono scesi dal 5, 10% al 5, 00% durante il processo di sottoscrizione; ad esempio, potrebbe non essere sufficiente una variazione dei tassi per compensare il costo dell'opzione float down.
Tuttavia, se si prevede che i tassi potrebbero scendere al 4, 60% dal 5, 10% durante il processo di sottoscrizione, i risparmi a lungo termine probabilmente eclisserebbero la commissione per il float-down rendendola una buona opzione.
È importante confrontare tutti i tipi di mutui poiché l'inclusione di un'opzione di fluttuazione può comportare costi maggiori rispetto ad altri mutui. Se nel mercato vi è ancora margine di manovra per il calo dei tassi di interesse, l'opzione fluttuante potrebbe avere senso. Tuttavia, se i mercati hanno già toccato il fondo, un blocco dei tassi potrebbe essere sufficiente.
Key Takeaways
- Un blocco del tasso ipotecario fluttuante verso il basso è un blocco del tasso ipotecario con la possibilità di ridurre il tasso di interesse bloccato se i tassi di interesse di mercato diminuiscono durante il periodo di blocco.
- Un blocco del tasso con un'opzione di fluttuazione può fornire al mutuatario sicurezza contro un aumento durante il periodo di blocco del tasso, mentre l'opzione di fluttuazione consente al mutuatario di trarre vantaggio da una caduta dei tassi di interesse durante il periodo di blocco.
- Una limitazione del blocco del tasso ipotecario è che il mutuatario potrebbe pagare centinaia di dollari per un servizio che non viene utilizzato. Se il mutuatario perde sul float e i tassi scendono di mezzo punto percentuale o più, c'è sempre la possibilità di rifinanziare il mutuo e trarre vantaggio dal tasso più basso.
Esempio di blocco del tasso ipotecario Float Down
Un mutuatario ha trovato una casa, fatto un'offerta e ora è in procinto di sottoscrivere il mutuo prima della chiusura in trenta giorni. Il mutuatario decide di avvalersi di un'opzione fluttuante poiché i tassi di interesse sono diminuiti negli ultimi mesi.
- Il blocco dei tassi per il mutuo è del 4, 25% per 30 anni.
- Il mutuatario paga una commissione per l'opzione di abbassare il blocco del tasso sull'ipoteca.
- Due settimane dopo, i tassi ipotecari scendono al 3, 80% e il mutuatario esercita l'opzione per il flottante verso il basso.
- Alla chiusura, il tasso del mutuo è fissato al 3, 80% per la durata del mutuo. In altre parole, il 3, 80% è il tasso fisso per la vita del mutuo.
La differenza tra un blocco del tasso ipotecario fluttua verso il basso e un mutuo a tasso variabile convertibile
Un ARM convertibile è un mutuo a tasso variabile (ARM) che offre al mutuatario la possibilità di convertirsi in un mutuo a tasso fisso. Gli ARM convertibili sono commercializzati come un modo per trarre vantaggio dalla caduta dei tassi di interesse e di solito includono condizioni specifiche. L'istituzione finanziaria generalmente applica una commissione per convertire l'ARM in un'ipoteca a tasso fisso.
Un mutuo a tasso variabile inizia con un tasso “teaser” introduttivo molto più basso, ma dopo un periodo prestabilito (in genere cinque anni), il tasso viene adeguato in base a un indice più un margine. Il tasso viene generalmente adeguato ogni sei mesi e può aumentare o diminuire in base ai termini indicati nel contratto.
Il blocco del tasso ipotecario verso il basso inizia con il blocco del tasso o con un'ipoteca a tasso fisso, ma il mutuatario ha la possibilità di esercitare l'opzione di prendere un tasso inferiore se i tassi diminuiscono. Tuttavia, con il blocco del tasso ipotecario inattivo, l'opzione per ottenere il tasso più basso scade in genere entro 30-60 giorni. D'altra parte, il ARM convertibile consente al mutuatario di usufruire di tassi più bassi per alcuni anni prima di convertirsi in un mutuo a tasso fisso.
Limitazioni dell'utilizzo di un blocco del tasso ipotecario Float Down
Una limitazione del blocco del tasso ipotecario è che il mutuatario potrebbe pagare centinaia di dollari per un servizio che non viene utilizzato. Se i tassi sono diminuiti o sono ai minimi storici, potrebbe non avere senso pagare la tariffa per l'opzione float-down.
Inoltre, il mutuatario può sempre rifinanziare il mutuo se i tassi diminuiscono abbastanza da risparmiare denaro nel lungo periodo e abbastanza da coprire i costi di chiusura di un nuovo mutuo. Molti istituti di credito consentiranno a un mutuatario di rifinanziare già sei mesi dopo la chiusura del mutuo. In altre parole, se perdi il float verso il basso e le tariffe diminuiscono di mezzo punto percentuale o più, puoi sempre rifinanziare e sfruttare la tariffa più bassa.