Rendita variabile

Che cos'è una rendita variabile?

Una rendita variabile è un tipo di contratto di rendita che consente l'accumulo e l'erogazione di capitale su base differita fiscale. Le rendite variabili differiscono dalle rendite fisse, che offrono un rendimento garantito e un pagamento minimo al momento della rendicontazione, in quanto non vi è alcuna garanzia di un rendimento, ma solo la garanzia che si recupererà il capitale pagato.

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Nozioni di base di rendita variabile

Comprensione della rendita variabile

Vi sono due elementi per un'annualità: il capitale, che è l'importo pagato nell'annualità in un periodo di tempo e i rendimenti di tale capitale. Il tipo più popolare di rendita offerto è chiamato rendita differita. Spesso utilizzato a fini di pianificazione pensionistica, è destinato a fornire a un pensionato un flusso di reddito periodico (mensile, trimestrale, annuale).

Una volta che un individuo stipula un contratto con la compagnia assicurativa che offre la rendita, iniziano il processo di pagamento sul conto che viene spesso definito la fase di accumulo. La seconda parte, e probabilmente quella che riveste la massima importanza per l'investitore, è la fase di pagamento. Ciò si innesca quando l'investitore annuitizza la rendita, che è il processo di conversione di questo investimento in una serie di pagamenti di reddito periodici. La maggior parte delle rendite non consentirà all'investitore di prelevare fondi da tale conto una volta iniziata la fase di pagamento.

Le rendite variabili sono state introdotte negli anni '50 come alternativa alle rendite fisse, che offrono un rendimento garantito. Le rendite variabili non garantiscono un ritorno. Questo perché sono stati progettati per dare alle persone la possibilità di investire in sottoconti gestiti professionalmente, costituiti da un mix di azioni, obbligazioni e fondi del mercato monetario, che offrono la possibilità di rendimenti più elevati che portano all'accumulazione di capitale e ad un flusso di reddito più ampio. Sebbene ciò consenta loro di essere più sensibili all'inflazione rispetto alle rendite fisse, le espone anche al rischio di mercato che potrebbe comportare perdite. L'unico vantaggio rispetto a un investimento regolare è che il capitale dell'investitore è garantito.

Le rendite variabili dovrebbero essere considerate come un investimento a lungo termine a causa delle limitazioni ai prelievi. È consentito un prelievo ogni anno. Tuttavia, se viene prelevato un recesso durante il periodo di consegna del contratto, che può durare fino a 15 anni, viene applicata una commissione di consegna.

Key Takeaways

• Una rendita variabile è un tipo di contratto di rendita che consente l'accumulo e l'erogazione di capitale su base differita fiscale.
• Vi sono due elementi per un'annualità: il capitale, che è l'importo pagato nell'annualità in un periodo di tempo e i rendimenti di tale capitale.
• Le rendite variabili differiscono dalle rendite fisse in quanto non offrono garanzie di un rendimento garantito o di un pagamento minimo al momento dell'annuitizzazione.

Vantaggi e svantaggi della rendita variabile

I principali vantaggi delle rendite variabili sono:

1. Sono differiti dalle tasse, il che significa che l'acquirente non paga le tasse federali fino a quando non riceve pagamenti di reddito, non effettua un prelievo o non viene erogata una prestazione di morte.
2. L'annuitizzazione può essere personalizzata in quanto il flusso di pagamento può essere specificato in base ai desideri dell'acquirente.
3. Nel caso in cui l'acquirente dell'annualità muoia prima della fase di pagamento, il beneficiario riceverà di solito un importo specificato, quasi come un beneficio di morte garantito.
4. I creditori e gli altri esattori non possono cercare i fondi in una rendita.

I principali svantaggi delle rendite variabili sono:

1. Sono più rischiose delle rendite fisse in quanto non vi è alcuna garanzia che i rendimenti vengano generati.
2. In caso di prelievo, eventuali plusvalenze sono tassate come reddito ordinario. I prelievi effettuati prima dei 59 anni e mezzo possono essere soggetti a una sanzione fiscale del 10%.
3. Le commissioni possono essere piuttosto elevate.

Prima di investire in rendite variabili, gli investitori devono leggere attentamente il prospetto per una piena comprensione delle spese e dei rischi. Tra la commissione di gestione degli investimenti, le commissioni di mortalità, le spese amministrative e le spese per tutti i ciclisti, le spese di una rendita variabile possono rapidamente sommarsi, il che può influire negativamente sui rendimenti a lungo termine.

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