Cosa significa quando la gente dice di "battere il mercato"?

"Battere il mercato" è una frase difficile da analizzare. Può essere utilizzato per fare riferimento a due diverse situazioni.

Portafoglio degli investitori

Un investitore, un gestore di portafoglio, un fondo o un altro specialista in investimenti produce un rendimento migliore rispetto alla media del mercato. La media di mercato può essere calcolata in molti modi, ma di solito un benchmark - come l'indice S&P 500 o l'indice Dow Jones Industrial Average - è una buona rappresentazione della media di mercato. Se i tuoi rendimenti superano il rendimento percentuale del benchmark scelto, hai battuto il mercato.

I guadagni dell'azienda

Gli utili, le vendite o altre metriche di valutazione di un'azienda sono superiori a quelli di altre società del suo settore. Come fai a sapere quando questo accade? Bene, se un'azienda batte il mercato in larga misura, le fonti di notizie finanziarie di solito sono abbastanza brave a dirtelo. Tuttavia, se vuoi scoprirlo da solo, devi rompere il tuo calcolatore e richiedere alcune informazioni alle aziende che vuoi misurare. Molte riviste finanziarie fanno questo genere di cose regolarmente per te - avranno una sezione con un titolo come "Leader del settore". Non ti suggeriamo di dipendere da riviste per le tue scelte di investimento, ma queste pubblicazioni possono essere un buon punto di partenza quando cerchi aziende da ricercare.

Advisor Insight

Varietà Nickolas, CFP®, AIF®
Halbert Hargrove Global Advisors, LLC, Long Beach, CA.

Questa frase non è la dichiarazione più accurata nel mondo degli investimenti perché ci sono così tanti mercati diversi. La maggior parte delle persone confronterà la performance con l'S & P 500, ma se vuoi davvero capire come stai andando bene, è meglio confrontare i titoli (azioni, fondi comuni di investimento, ETF) con il loro rendimento rispetto a un benchmark, l'indice che rappresenta al meglio la stessa asset class. Ad esempio, se si dispone di un fondo comune di investimento dei mercati emergenti nell'IRA, è necessario confrontare tale fondo con un indice dei mercati emergenti. Non confronteresti un fondo comune di investimento dei mercati emergenti con l'S & P 500: non condividono nessuno degli stessi titoli, le società quotate spesso fanno fronte a rischi e opportunità diversi - e anche le economie e gli ambienti politici delle loro nazioni possono variare ampiamente.