Quale margine di interesse netto è tipico per una banca?

Il margine di interesse netto medio (NIM) per le banche americane era del 3, 3% nel 2018. Tale cifra mostra un leggero rimbalzo da un minimo di 30 anni del 2, 98% nel 2015. Ma la tendenza a lungo termine è stata più o meno al ribasso dal 1996 quando la cifra media era del 4, 3%.

Spiegazione del margine di interesse netto

Nel settore finanziario, il margine di interesse netto è una misura della differenza tra gli interessi pagati e quelli ricevuti, rettificato per l'importo totale delle attività generatrici di interessi detenute dalla banca.

Key Takeaways

• Il margine di interesse netto (NIM) rivela la quantità di denaro che una banca sta guadagnando in interessi sui prestiti rispetto all'importo che sta pagando in interessi sui depositi.
• Il NIM è un indicatore della redditività e della crescita di una banca.
• Il NIM medio per le banche statunitensi è stato del 3, 3% nel 2018.
• La tendenza a lungo termine è stata al ribasso dal 1996, quando la media era del 4, 3%.

In breve, il margine di interesse netto è un indicatore della redditività e della crescita di una banca. Rivela quanto la banca sta guadagnando in interessi sui suoi prestiti rispetto a quanto sta pagando in interessi sui depositi.

Ad esempio, supponiamo che una banca abbia concesso prestiti pari a $ 100 milioni in un anno, generando $ 5, 5 milioni di interessi attivi. Nello stesso anno, la banca ha pagato $ 2, 5 milioni di interessi ai suoi depositanti.

Il margine di interesse netto della banca può essere calcolato utilizzando la seguente formula: margine di interesse netto = ($ 5, 5 milioni - $ 2, 5 milioni) / $ 100 milioni = 0, 03 o 3%.

Il margine di interesse netto non è uguale al margine di interesse. Il margine di interesse è il numeratore nell'equazione per il margine di interesse netto, ma il denominatore è il totale attivo della banca e ciò può variare in proporzioni che non si riflettono nel numeratore.

Il margine di interesse netto non è uguale alla redditività. La maggior parte delle banche guadagna anche entrate significative da commissioni e spese di servizio di vario genere, che non si riflettono nel margine di interesse netto.

Margine di interesse netto tipico e relativo

Numerosi fattori influenzano il margine di interesse netto di una banca. Ad esempio, l'offerta e la domanda di prestiti aiutano a stabilire i tassi di interesse di mercato. La politica monetaria e le normative bancarie stabilite dalla Federal Reserve possono aumentare o diminuire la domanda di conti di deposito e la domanda di prestiti.

Se la domanda di risparmio aumenta rispetto alla domanda di prestiti, è probabile che il margine di interesse diminuisca. È vero il contrario se la domanda di prestiti è maggiore rispetto al risparmio.

Il margine di interesse netto varia tra le banche a seconda dei loro modelli di business. Ad esempio, Wells Fargo aveva un margine di interesse netto annualizzato per il primo trimestre del 2019 del 3, 10%. Nello stesso periodo, JPMorgan Chase aveva un NIM del 2, 88%. Nel frattempo, Capital One Financial ha registrato un ampio margine di interesse netto annualizzato del 7, 22% per il primo trimestre del 2019.

Ciò non significa che Capital One sia più del doppio redditizio o addirittura due volte più efficiente di Wells Fargo o JPMorgan Chase. Ogni azienda si concentra su diversi strumenti finanziari per guadagnare reddito. Tuttavia, suggerisce che Capital One reagisce in modo più flessibile in un contesto di tassi in evoluzione.

Il margine di interesse netto per tutte le banche statunitensi è seguito dal braccio di ricerca economica della Federal Reserve di St. Louis. Il dato relativo alle singole banche è riportato nelle relazioni trimestrali e annuali.