5 Caratteristiche di buone scorte di crescita

Con il PIL e i profitti delle società elevati e molte aziende alimentate dalle conseguenze di un ambiente a basso tasso di leva finanziaria, gli investitori potrebbero pensare di più a investire un po 'di denaro in titoli di crescita in questi giorni. Dopotutto, si tratta di società che dovrebbero superare i loro pari in termini di utili e performance delle azioni; e le azioni di crescita sono spesso in forte espansione nelle economie espansive. Sebbene queste azioni di solito non paghino un dividendo, i rendimenti possono essere esponenziali e in futuro possono anche emergere in una società che paga dividendi man mano che crescono. Gli investitori comprenderanno che non tutti i titoli di crescita sono creati uguali e questo offre una moltitudine di opportunità sia a breve che a lungo termine quando investono in titoli a crescita. Quando si tratta dei vincitori, spesso condividono molte delle stesse caratteristiche, sia che si tratti di un forte team di leadership, di buone prospettive di crescita o semplicemente di una grande idea che non ha eguali per la concorrenza. Sono quelle caratteristiche e alcune altre chiave che gli investitori possono essere alla ricerca.

Team di gestione stellare

Poiché le società in crescita si concentrano sull'aumento dei profitti e delle vendite dell'organizzazione, il team di gestione avrà molta importanza. La crescita di un'azienda richiede un team di leadership innovativo. Senza di essa, la crescita non accadrà. Gli investitori in crescita che sono alla ricerca del loro prossimo investimento, vogliono scegliere società con un team di leadership con una buona esperienza e una reputazione innovativa. Pensa a Steve Jobs, Bill Gates e Mark Zuckerberg come esempi di grandi leader. Anche se potrebbe non essere facile individuare il prossimo innovatore, gli investitori devono fare delle ricerche sul gruppo dirigente prima di investire qualsiasi soldo in azioni. L'ultima cosa che tutti vogliono è rimanere bloccati in un'azienda che segue il pacchetto invece di guidare, o peggio se ne andrà tra sei mesi o un anno. Mentre i grandi leader sono noti per avere successi di breve durata, dare un'occhiata al team di gestione di un'azienda prima di effettuare un investimento in crescita può essere un modo semplice per eliminare alcuni rischi potenzialmente elevati.

La società compete in un mercato in rapida crescita

Affinché un'azienda di qualsiasi dimensione possa crescere, dovrà giocare in un mercato che è pronto per la crescita o è già in modalità di crescita. Se l'industria è alla fine della sua traiettoria di crescita, non è considerata un mercato in crescita. Ad esempio, oggi potrebbe non essere il momento migliore per investire in un fornitore di hardware per PC, ma potrebbe essere il momento giusto per accedere all'avvio di un'app mobile. Oltre a operare in un settore in forte crescita, lo stock scelto deve avere una quota di mercato dominante. Non vuoi rimanere bloccato con il terzo o il quarto giocatore in un mercato in crescita emergente. Né vuoi un pony a un trucco, il che significa che gli investitori dovrebbero cercare aziende in grado di sostenere il loro vantaggio competitivo. La società sta uscendo con successo dopo colpo o continua a cavalcare il suo primo successo? Queste sono domande che gli investitori devono considerare.

Un record di forte crescita delle vendite

L'industria, la leadership e la quota di mercato contano molto, ma anche le vendite dell'azienda. Volete un'azienda che sta vedendo un'accelerazione degli utili e della crescita dei ricavi per i quartieri costruttivi piuttosto che una che ha avuto una crescita irregolare o in rallentamento. Più veloce è il tasso di crescita, maggiore è la probabilità che il titolo aumenti. Dopo tutto, le aziende che stanno aumentando le vendite e gli utili saranno investimenti interessanti per gli investitori. Quando si tratta del tasso di crescita di un titolo vincente, non esiste alcuna regola rigida ma si vuole andare con una società che abbia una crescita a doppia cifra almeno elevata. Molti titoli a crescita elevata vedono all'inizio tassi di crescita a tre cifre e un tasso di crescita più lento man mano che l'azienda e l'industria maturano. La diligenza nel valutare la crescita può anche essere importante poiché la crescita sostenuta a due cifre può essere una grande caratteristica per un'azienda in crescita ma se è il quinto anno di quella crescita potrebbe esserci meno redditività. Pertanto, l'identificazione di società con un'elevata crescita delle vendite all'inizio di una svolta del mercato o di una nuova strategia di gestione può essere essenziale.

Valutazione

I titoli di crescita sono interessanti per molti investitori perché stanno crescendo. Ma ciò non significa che dovresti pagare in eccesso per uno stock di crescita. Gli investitori in crescita vogliono evitare quei titoli che hanno registrato un forte rialzo a causa della domanda degli investitori o perché i fondamentali sono diminuiti ma il prezzo delle azioni no. Le azioni in crescita sopravvalutate probabilmente vedranno il declino delle azioni e alla fine verranno scambiate a un prezzo che riflette i suoi fondamentali attuali, tutto ciò porta cattive notizie per gli investitori in crescita. P / S e P / E possono essere due buoni rapporti da dare una rapida occhiata quando si pensa a uno stock di crescita. Un ragionevole rapporto P / S con l'aspettativa di un'elevata crescita delle vendite può essere un buon segno per il futuro prezzo delle azioni. Un P / E piatto per inoltrare P / E o un P / E in avanti che è inferiore alla media storica può anche significare che lo stock ha molto più spazio per spostarsi verso l'alto.

Grande mercato di riferimento

Nessuno si arricchisce vendendo un prodotto di nicchia a una manciata di clienti. Affinché un'azienda cresca, ha bisogno di un grande mercato di riferimento per il falco delle sue merci. Per gli investitori in crescita, le aziende che servono mercati enormi sono quelle che vanno dopo. Maggiore è il numero di potenziali clienti, maggiori sono le possibilità di successo. Prendi Apple e l'iPhone. Senza un enorme mercato, l'iPhone non avrebbe visto così tanto successo continuo.

La linea di fondo

Gli investimenti in crescita possono spesso essere più interessanti in un'economia sana in cui le aziende beneficiano dell'aumento della domanda e di maggiori spese aziendali e dei consumatori. Tuttavia, alcuni fattori chiave possono aiutare un'azienda in crescita a fare bene in tutti i tipi di ambienti economici. In generale, anche le aziende che vedono accelerare la propria crescita vedranno aumentare le proprie azioni. Ma non tutte le società in crescita sono uguali, il che significa che è necessaria una maggiore valutazione del rischio e una costante consapevolezza attiva degli investimenti in crescita. Gli investimenti per la crescita possono raccogliere alcuni dei maggiori premi ma anche presentare alcuni dei rischi più elevati. Saper identificare i migliori e la loro longevità del mercato può facilmente restringere l'universo e determinare un rendimento del portafoglio più elevato.