5 lezioni di finanza e investimenti dal monopolio

Monopoli è un gioco da tavolo classico da oltre 100 anni. È un gioco di trading immobiliare che quasi tutti giocano per divertimento e la possibilità di essere un finto magnate immobiliare. Ma se hai giocato a Monopoli abbastanza a lungo, ti rendi presto conto che il gioco offre molta saggezza finanziaria e lezioni che possono essere applicate al mondo reale della finanza e degli investimenti.

Di seguito sono cinque preziose lezioni che non solo ti aiutano ad aumentare le tue possibilità di vincere il gioco da tavolo, ma aumentano anche le tue possibilità di avere una migliore comprensione dei principi finanziari e di investimento prudenti.

1. Tenere sempre i contanti a portata di mano

Di gran lunga, questa è la lezione più importante sia nel gioco che nel mondo finanziario. Per vincere in Monopoly devi essere l'ultimo giocatore rimasto, in altre parole, l'ultimo ad avere soldi. Quindi, se ti muovi senza meta intorno al tabellone del monopolio acquistando tutto ciò che è in vista, quando arriva il momento di pagare i tuoi obblighi finanziari, è probabile che rimanga senza soldi. Nessun denaro significa che devi iniziare a vendere le proprietà (attività) che hai acquisito con uno sconto profondo su ciò che hai pagato per loro. Nel gioco, ti è permesso ipotecarli con uno sconto per il valore nominale. Una volta che questo processo si verifica, a meno che tu non sia fortunato, è solo una questione di tempo prima di andare in bancarotta.

Lo stesso principio esatto si applica alle questioni finanziarie del mondo reale. Gli Stati Uniti hanno ottenuto un posto in prima fila per le conseguenze che si sono verificate durante la recessione quando il denaro non è disponibile. Quando la grande recessione ha colpito, la gente aveva speso denaro come un matto, grazie a una dipendenza dal credito. Tuttavia, quando il mercato immobiliare è fallito e la crisi bancaria statunitense è scoppiata, quelli senza contanti sono stati decimati. L'effetto del monopolio ebbe luogo: senza contanti, la gente doveva "vendere" ciò che possedeva con forti sconti. Incapace di pagare i mutui, le persone sono state costrette a vendere le loro case per molto meno di quello che hanno pagato per loro, o peggio, il prestatore ha precluso la proprietà. Qualsiasi equità è stata spazzata via.

Le stesse conseguenze sono state subite in borsa in misura impressionante. Quando i mercati del credito si sono impadroniti, molti investitori si sono affrettati a raccogliere liquidità. L'unica opzione che avevano era di vendere titoli a qualsiasi prezzo. Questa necessità di liquidità ha creato una valanga di vendite che ha portato all'enorme declino del mercato nel 2008 e alla fine ha portato persone buone e laboriose a perdere una quantità significativa delle loro attività investibili. D'altra parte, le persone che avevano denaro hanno avuto l'opportunità di acquistare beni - azioni, immobili, obbligazioni - per frazioni di ciò che valgono. Alla fine, hanno vinto il gioco e fatto più soldi.

2. Sii paziente

Per vincere a Monopoly devi essere paziente e avere un piano di gioco. Di solito non puoi vincere acquistando ogni immobile su cui atterri. Devi avere un approccio generale su come vuoi procedere. Se sei impaziente e inizi a comprare ogni pezzo sulla scacchiera su cui atterri, ti ritroverai rapidamente senza soldi. Pertanto, devi essere paziente e sapere quando acquistare e quando fare un passaggio.

Allo stesso modo, se acquisti senza disciplina quando investi, porterai il tuo risultato nella speranza che il mercato si comporti bene. Gli investitori di successo non investono in base alla speranza, investono con un approccio disciplinato. La pazienza è parte integrante di questo approccio.

Durante il boom di Internet alla fine degli anni '90, Warren Buffett fu ridicolizzato per non aver investito in società Internet mentre gli speculatori intorno a lui stavano acquisendo guadagni a tre cifre. Alcuni fortunati sono entrati e usciti al momento giusto. Tuttavia, per la stragrande maggioranza, il risultato sono state perdite dolorose. Buffett ha esercitato la pazienza per anni, mentre tutti gli altri stavano inseguendo le azioni di Internet. Alla fine, quando il mercato e gli investitori hanno finito i soldi, gli investimenti speculativi sono crollati rapidamente, spazzando via la maggior parte degli investitori che non erano abbastanza pazienti e disciplinati.

3. Focus sul flusso di cassa

Il monopolio è un gioco semplice: inizi con un po 'di soldi e il tuo obiettivo è quello di essere l'ultimo giocatore in piedi con i soldi. Il modo in cui vinci in Monopoli è raccogliendo gli affitti sulla proprietà o sul flusso di cassa.

Non molte persone lo sanno, ma le proprietà più preziose della scheda Monopoli, con il miglior flusso di cassa, sono le quattro ferrovie; se puoi possederli tutti e quattro, ti sei messo in un'ottima posizione. Con ogni ferrovia che costa $ 200, possedendo tutte e quattro raccogli $ 200 in affitto o un ritorno del 25%. Questo può essere un modo molto bizzarro di guardare un gioco, ma è proprio per questo che Monopoli offre alcune preziose lezioni finanziarie e di investimento.

Nel tempo, le attività aumentano di valore in base ai flussi di cassa che producono. Anche qualcosa di semplice come un conto di risparmio o un'obbligazione di risparmio diventa più prezioso se guadagna più denaro (cioè un tasso di interesse più elevato). Molti degli investimenti di maggior successo provengono da quelle aziende che possono generare flussi di cassa in crescita. Aziende iconiche come Coca-Cola (KO), Johnson & Johnson (JNJ) e IBM (IBM) sono investimenti di successo da decenni a causa della crescita dei flussi di cassa che producono.

4. Il bene più costoso non è sempre il migliore

La maggior parte dei giocatori monopolisti vuole possedere Park Place e Boardwalk poiché hanno i pagamenti più grandi. Ma sono anche i pezzi più costosi da mantenere. Molte persone perdono a Monopoli possedendo i pezzi più costosi perché non prestano attenzione ai costi, ma solo al flusso di cassa. Concentrarsi sul flusso di cassa senza tenere conto del costo pagato per conseguire tali flussi di cassa è giocare con i paraocchi.

Coloro che vincono a Monopoli e investono a lungo termine, si concentrano invece sul valore guadagnato per il prezzo pagato. Nell'investire, i migliori investimenti possono spesso essere appannati aziende che commerciano a un prezzo d'occasione. Possedere Boardwalk e Park Place non è il modo in cui vinci a Monopoli; vinci facendo più soldi. Investendo, vinci comprando basso e vendendo alto. Quando ti concentri sulle attività più costose, le probabilità sono che stai pagando troppo e ti stai preparando per le perdite.

5. Non mettere tutte le uova nello stesso paniere

Non vincerai molto in Monopoli solo possedendo una proprietà sul tabellone e caricandola con gli hotel. È anche difficile vincere se provi ad acquistare tutto sul tabellone e ti espandi troppo. Occasionalmente, puoi avere fortuna e far atterrare tutti gli avversari sulla tua proprietà, ma di solito il vincitore è qualcuno che distribuisce le sue proprietà su tutto il tabellone e ha più possibilità di catturare gli affitti.

Lo stesso principio si applica agli investimenti. Se scommetti tutto su uno o due titoli, ti esponi a un potenziale annullamento se qualcosa va storto. Allo stesso tempo, puoi diluire i tuoi guadagni provando a possedere 100 titoli diversi. Diversificare in modo intelligente; gli studi hanno dimostrato che un portafoglio non guadagna ulteriori benefici di diversificazione dopo 15-20 titoli. Non scommettere solo su uno o due asset, o prova a tenere il passo con 50 asset.

La linea di fondo

Ovviamente, un gioco da tavolo come Monopoli non dovrebbe essere considerato come un'istruzione completa in finanza e investimenti, poiché ha sicuramente i suoi difetti. Tuttavia, ha alcune preziose lezioni da insegnare: diffondersi in modo intelligente su tutta la linea, tenere i contanti a portata di mano, concentrarsi sui flussi di cassa, essere pazienti e prestare attenzione al prezzo. Utilizzare queste cinque lezioni come guida per decisioni di investimento più intelligenti e di successo.