Operatore a reddito fisso: descrizione del lavoro e stipendio

I commercianti svolgono un ruolo molto importante nelle industrie di investimento e finanziarie. In genere sono incaricati di eseguire sia gli ordini di acquisto che di vendita e le transazioni per se stessi o, se lavorano per un'impresa di investimento, per i loro clienti. Poiché spesso trattano volumi elevati quando commerciano, normalmente forniscono una grande quantità di liquidità sul mercato.

Questi professionisti lavorano in una varietà di settori del settore. Day trader, swing trader, trader di materie prime, trader di azioni e trader a reddito fisso sono alcuni dei diversi stili di trader esistenti. Questo articolo tratta le basi degli operatori del reddito fisso. Continua a leggere per scoprire di più su ciò che fanno questi operatori, i loro doveri, le competenze di cui hanno bisogno, nonché le prospettive e lo stipendio.

Key Takeaways

• Un trader a reddito fisso opera per conto di clienti istituzionali e al dettaglio sulla base di ricerche azionarie relative a investimenti a reddito fisso.
• I trader a reddito fisso dovrebbero essere esperti di strumenti a reddito fisso come obbligazioni o obbligazioni societarie.
• Molti datori di lavoro richiedono che gli operatori a reddito fisso abbiano almeno una laurea e una certa esperienza lavorativa.
• Alcune delle competenze di cui i commercianti a reddito fisso hanno bisogno sono le capacità di comunicazione, le capacità tecniche e la capacità di destreggiarsi tra più attività contemporaneamente.

Cosa fa un trader a reddito fisso?

Un trader a reddito fisso è un professionista finanziario che esegue operazioni di sicurezza per conto di clienti istituzionali e al dettaglio sulla base di ricerche azionarie relative a investimenti a reddito fisso. In genere lavorano per broker-dealer e banche. Istituzioni simili che attraggono clienti di investimento assumono anche commercianti a reddito fisso.

Il trader a reddito fisso attinge alla conoscenza di mercati specifici per sviluppare una strategia di trading che risponda alle tendenze del mercato attuale per attuare operazioni sia sul lato delle vendite che sul lato degli acquisti. Funzionano anche con diversi strumenti come prestiti e obbligazioni. I dipendenti sono tenuti a sviluppare e monitorare le valutazioni sul rischio di portafoglio collaborando con analisti e gestori di portafoglio. I rapporti che un trader di reddito fisso scrive influenzano le decisioni di trading.

Un trader a reddito fisso potrebbe non essere responsabile dello sviluppo di strategie di trading per un'azienda dotata di un dipartimento separato che gestisce le strategie di trading. In questo caso, i doveri del trader possono essere adattati alla gestione delle operazioni, al mantenimento dei portafogli e alla comunicazione dei punti di forza e di debolezza del portafoglio alla direzione. Le negoziazioni eseguite possono essere per il mercato primario o secondario.

La conoscenza del prodotto

Come suggerisce il termine, gli operatori a reddito fisso sono tenuti ad avere una conoscenza specifica di determinati strumenti a reddito fisso come obbligazioni o obbligazioni societarie. Questi costituiscono la base della base di conoscenza del professionista. I trader ricercano inoltre titoli garantiti da ipoteca (MBS) per eseguire operazioni di successo. Il dipendente deve comprendere come questi titoli attingono dai pool, utilizzano i pagamenti anticipati e rispondono alla liquidità. Il trader può anche eseguire negoziazioni su titoli garantiti da attività o MBS commerciali.

Il commerciante di reddito fisso deve anche avere una comprensione dei futuri movimenti dei prezzi causati dallo spostamento delle tendenze della domanda e dell'offerta. Per essere profondamente in sintonia con il settore, si prevede che un trader a reddito fisso mantenga o sviluppi relazioni con gli analisti della ricerca.

Oltre alle conoscenze specifiche sui prodotti, gli operatori del reddito fisso devono anche tenersi aggiornati e monitorare le tendenze del mercato, le notizie e le condizioni economiche al fine di tenere informati i propri clienti sulla direzione dei loro investimenti.

Esperienza ed educazione

I trader a reddito fisso generalmente hanno una laurea o un master in finanza, economia aziendale, economia, matematica, informatica o un campo correlato. Alcune aziende potrebbero cercare esclusivamente di assumere candidati con titoli finanziari.

La quantità media di esperienza che la maggior parte delle aziende cerca quando occupa una posizione di operatore di reddito fisso è generalmente di cinque anni. Le imprese in cerca di una posizione junior possono diminuire - da qualche parte circa tre anni - mentre la quantità minima di esperienza per una posizione senior tende a essere di circa sette anni.

Per il professionista del reddito fisso è richiesta una precedente esperienza lavorativa. I candidati devono avere una forte conoscenza del settore dei titoli, dei prodotti in titoli e della teoria della gestione del portafoglio. Devono comprendere in che modo i titoli a reddito fisso sono influenzati da condizioni economiche come il tasso di interesse di una nazione, lo stato di salute del suo mercato immobiliare e i futuri cambiamenti nell'economia che possono influire sugli strumenti a reddito fisso.

Licenze

Molte aziende richiedono che i candidati dispongano di licenze Serie 7 per offrire consulenza agli investimenti ai clienti. Alcune aziende vogliono anche che i candidati siano in possesso della licenza Serie 63. Se un'azienda non richiede a un candidato di essere in possesso di una licenza Serie 63 al momento dell'assunzione, può richiedere al dipendente di ottenerne una entro un periodo di tempo specificato.

I datori di lavoro possono richiedere ai trader a reddito fisso senza una licenza di ottenerne uno dopo un certo periodo di tempo dopo l'assunzione.

È obbligatoria la comprensione dei regolamenti commerciali e delle pratiche commerciali per coloro che detengono una Serie 7. Un operatore di sicurezza a reddito fisso deve agire nel rispetto di queste normative a tutela dei clienti, del broker-dealer e del trader.

Abilità

Insieme all'esperienza, questi professionisti devono avere una grande conoscenza dell'analisi dei dati e dell'analisi dei dati, nonché la capacità di accedere rapidamente al significato e al significato di una grande quantità di informazioni per promuovere un buon processo decisionale ed efficienza.

Abilità comunicative

Poiché gli operatori sono tenuti a spiegare i concetti ai clienti al dettaglio e istituzionali in modo chiaro, devono possedere eccellenti capacità comunicative ed essere in grado di mantenere e sviluppare relazioni. Si prevede che l'operatore lavorerà direttamente con i clienti per raggiungere i loro obiettivi di portafoglio e mantenere i livelli desiderati di reddito fisso dagli strumenti utilizzati per generare pagamenti periodici.

Se un cliente non è soddisfatto dei risultati di un portafoglio, questo operatore deve essere in grado di comunicare i rischi di investimento e presentare idee sulle soluzioni alle preoccupazioni dei clienti. L'operatore del reddito fisso spesso fornisce quotazioni ai clienti e risponde a domande su una varietà di argomenti tra cui la funzionalità dei prodotti, perché il valore delle obbligazioni e delle azioni aumenta o diminuisce e il livello di rischio di diversi prodotti a reddito fisso rispetto a quelli non fissi prodotti a reddito.

Attività di giocoleria

Poiché il trader a reddito fisso spesso sovraintende a più progetti contemporaneamente mentre completa ricerche aggiuntive su un determinato settore o su fattori che incidono sui prodotti di investimento, devono avere un'alta attenzione ai dettagli e la capacità di multitasking in un ambiente esigente e frenetico. Data la natura precaria del mercato azionario, il trader deve essere in grado di prendere decisioni basate sulla logica e sulla ragione piuttosto che sulle emozioni in scenari stressanti.

Conoscenze tecniche

È richiesta la conoscenza dei fogli di calcolo e di come spostarli, insieme ad elevate competenze di alfabetizzazione informatica ai fini della ricerca. La conoscenza di Microsoft Office è un requisito comunemente elencato per i candidati che cercano una posizione come trader a reddito fisso.

Stipendio

Mentre lo stipendio di un trader a reddito fisso può variare ampiamente a seconda della posizione geografica e della società di noleggio, le stime di Glassdoor posizionano lo stipendio medio a $ 80.050 all'anno, con un salario basso di $ 55.000 e un alto stipendio di $ 186.000. Molte aziende offrono uno stipendio più accordi di bonus.

La disposizione del bonus è specifica per la società di noleggio. Molte aziende offrono bonus basati su un derivato della performance del portafoglio per clienti istituzionali o altri indicatori di performance. Secondo Glassdoor, il pacchetto di compensazione aggiuntivo medio era di circa $ 32.000 e variava tra $ 4.000 e $ 98.000. Queste cifre erano aggiornate all'agosto 2019.

Prospettiva Di Lavoro

Gli investimenti in prodotti a reddito fisso sono in aumento poiché una forza lavoro che invecchia sembra andare in pensione. Le posizioni degli operatori del reddito fisso continueranno ad aprirsi man mano che più pensionati si rivolgono alle obbligazioni anziché alle rendite come mezzo per integrare e aumentare i flussi di reddito in sostituzione degli ex datori di lavoro. La generazione del baby boom che è destinata a ritirarsi è stata il più grande gruppo di lavoratori negli Stati Uniti fino al 2016, quando è stata superata dalla generazione del millennio più giovane. Indipendentemente da ciò, la generazione di baby boomer rappresenta ancora una grande parte della forza lavoro e mentre si avvicina alla pensione, la domanda di strumenti a basso rischio come obbligazioni e altri prodotti a reddito fisso continuerà probabilmente a guidare la necessità di operatori del reddito fisso.