Esame serie 66
La Serie 66 è un esame e una licenza intesi a qualificare le persone come rappresentanti di consulenti di investimento o agenti di valori mobiliari. La serie 66, nota anche come esame uniforme della legge statale combinata, tratta argomenti rilevanti per fornire consulenza sugli investimenti ed effettuare transazioni in titoli per i clienti.
A dicembre 2018, la North American Securities Administrators Association (NASAA), che crea l'esame Series 66, aveva aggiornato le sue domande a causa delle recenti modifiche al codice fiscale. Le domande che utilizzano il codice fiscale 2018 sono state lanciate a gennaio 2019.
Comprensione della serie 66
La certificazione Serie 66 è stata sviluppata dalla NASAA sulla base delle richieste del settore. L'esame è gestito dall'Autorità di regolamentazione del settore finanziario (FINRA), che è anche responsabile dell'elaborazione e della diffusione dei risultati dei test. L'esame FINRA Serie 7 è un co-requisito della Serie 66, il che significa che deve essere completato con successo insieme alla Serie 66 prima che un candidato possa presentare domanda per registrarsi in uno stato.
Non esiste un ordine in cui debbano essere prese le serie 7 e 66. Le persone che hanno superato la Serie 7 possono sostenere la Serie 66 per evitare di dover sostenere l'esame più difficile della Serie 65.
Key Takeaways
- Le persone che desiderano diventare rappresentanti dei consulenti per gli investimenti o agenti in titoli devono sostenere sia gli esami Serie 66 che Serie 7.
- L'esame Serie 66 ha 100 domande a risposta multipla che vengono valutate e un candidato deve rispondere correttamente a 73 di quelle domande per poter superare.
- L'esame completo copre argomenti quali fattori economici, caratteristiche dei veicoli di investimento, strategie di raccomandazione di investimento cliente / cliente e leggi e regolamenti.
Struttura dell'esame serie 66
I contenuti dell'esame della Serie 66 includono 100 domande a risposta multipla che vengono valutate e 10 domande pretest che non vengono classificate. I candidati hanno un tempo massimo di 150 minuti per completare l'esame.
Per ottenere un punteggio positivo, un candidato deve rispondere correttamente a 73 delle 100 domande che vengono valutate. L'amministratore dell'esame fornisce calcolatori elettronici che i candidati possono utilizzare e questi sono gli unici calcolatori consentiti nella sala d'esame. Sono forniti un pennarello a secco e una lavagna.
Sanzioni severe sono imposte a chiunque sia sorpreso a imbrogliare o tentare di imbrogliare nell'esame Serie 66.
Nella sala d'esame non sono ammessi materiali di studio o di riferimento di alcun tipo e vi sono rigide sanzioni per chiunque sia imbrogliato o tentando di imbrogliare. Il datore di lavoro di un individuo può registrare un candidato per l'esame presentando un modulo U4 o un modulo U-10 e pagando la tassa d'esame di $ 165. La pagina informativa della serie 66 di FINRA contiene ulteriori dettagli.
Contenuto dell'esame Serie 66
La NASAA aggiorna le informazioni sul contenuto dell'esame e le pubblica online. A partire da marzo 2019, le domande d'esame sono assegnate come segue:
- Fattori economici e informazioni commerciali (5%): questa sezione comprende cinque domande su rendicontazione finanziaria (come rapporti finanziari, documentazione SEC e relazioni annuali), metodi quantitativi (come tasso di rendimento interno e valore attuale netto) e tipi di rischio (come mercato, tasso di interesse, inflazione, politica, liquidità e altri rischi).
- Caratteristiche del veicolo di investimento (20%): Le 20 domande in questa sezione includono, ma non sono limitate a: metodi utilizzati per valutare i titoli a reddito fisso, i tipi e le caratteristiche dei titoli derivati, investimenti alternativi e prodotti assicurativi.
- Raccomandazioni e strategie di investimento cliente / cliente (30%): Le 30 domande in questa sezione includono, ma non sono limitate a: tipi di clienti (compresi privati, aziende, trust e proprietà), profilazione dei clienti (inclusi obiettivi finanziari, stato finanziario attuale e tolleranza al rischio), teoria del mercato dei capitali, portafoglio strategie di gestione, considerazioni fiscali, pianificazione previdenziale, conti di trading e misurazione delle prestazioni.
- Leggi, regolamenti e linee guida, incluso il divieto di pratiche commerciali non etiche (45%): questa sezione comprende 45 domande su atti di titoli statali e federali insieme a norme e regolamenti, pratiche etiche e obbligazioni fiduciarie correlate.