Smetti di cacciare con i grandi giocatori Forex

Il mercato forex è il mercato finanziario più sfruttato al mondo. Nelle azioni, il margine standard è fissato a 2: 1, il che significa che un trader deve versare almeno $ 50 in contanti per controllare $ 100 di azioni. Nelle opzioni, la leva aumenta a 10: 1, con $ 10 che controllano $ 100. Nei mercati a termine, il fattore leva viene aumentato a 20: 1.

Ad esempio, in un contratto e-mini di futures Dow Jones, un trader ha bisogno solo di $ 2.500 per controllare azioni per un valore di $ 50.000. Tuttavia, nessuno di questi mercati si avvicina all'intensità del mercato forex, dove la leva di default nella maggior parte dei rivenditori è fissata a 100: 1 e può salire fino a 200: 1. Ciò significa che solo $ 50 possono controllare fino a $ 10.000 di valuta. Perché questo è importante? Innanzitutto, l'elevato grado di leva finanziaria può rendere gli FX estremamente redditizi o straordinariamente pericolosi, a seconda di quale parte del trade si sta svolgendo.

In FX, i commercianti al dettaglio possono letteralmente raddoppiare i loro conti durante la notte o perdere tutto in poche ore se impiegano l'intero margine a loro disposizione, anche se la maggior parte degli operatori professionali limita la propria leva finanziaria a non più di 10: 1 e non si assume mai un rischio così enorme . Ma indipendentemente dal fatto che commercino con una leva 200: 1 o una leva 2: 1, quasi tutti i mercati FX si fermano. In questo articolo, imparerai come utilizzare gli stop per impostare la strategia "smetti di cacciare con le grandi specifiche".

Le fermate sono fondamentali

Proprio perché il mercato forex è così sfruttato, la maggior parte degli attori del mercato comprende che gli arresti sono fondamentali per la sopravvivenza a lungo termine. L'idea di "aspettarlo", come potrebbero fare alcuni investitori azionari, semplicemente non esiste per la maggior parte degli operatori forex. Negoziare senza interruzioni nel mercato valutario significa che il trader dovrà inevitabilmente affrontare una liquidazione forzata sotto forma di una richiesta di margine. Con l'eccezione di pochi investitori a lungo termine che possono negoziare in contante, si ritiene che una grande parte degli operatori del mercato forex siano speculatori, quindi semplicemente non hanno il lusso di curare un trade perdente per troppo tempo perché il loro le posizioni sono fortemente sfruttate.

A causa di questa insolita dualità del mercato FX (leva alta e uso quasi universale delle fermate), la caccia alla caccia è una pratica molto comune. Sebbene possa avere connotazioni negative per alcuni lettori, smettere di cacciare è una forma legittima di negoziazione. Non è altro che l'arte di cacciare i giocatori perdenti fuori dal mercato. Nel forex-speak sono conosciuti come long long o short short. Proprio come un forte giocatore di poker può eliminare avversari meno abili alzando la posta e "acquistando il piatto", i grandi giocatori speculativi (come banche di investimento, hedge funds e banche di centri monetari) amano sparare ai colpi nella speranza di generare ulteriore slancio direzionale. In effetti, la pratica è così comune in FX che ogni operatore ignaro di queste dinamiche di prezzo probabilmente subirà perdite inutili.

Poiché la mente umana cerca naturalmente l'ordine, la maggior parte delle fermate sono raggruppate attorno a numeri rotondi che terminano con "00". Ad esempio, se la coppia EUR / USD fosse scambiata a 1, 2470 e in aumento di valore, la maggior parte degli stop risiederebbe entro uno o due punti del punto di prezzo 1, 2500 anziché, diciamo, 1, 2517. Questo fatto da solo è una conoscenza preziosa, in quanto indica chiaramente che la maggior parte dei commercianti al dettaglio dovrebbero porre le loro fermate in luoghi meno affollati e più insoliti.

Più interessante, tuttavia, è la possibilità di trarre profitto da questa dinamica unica del mercato valutario. Il fatto che il mercato FX sia così frenato dà spazio a diverse configurazioni opportunistiche per i trader a breve termine. Nel suo libro "Day Trading The Currency Market" (2005), Kathy Lien descrive uno di questi setup basato sullo sbiadimento del livello "00". L'approccio discusso qui si basa sull'idea opposta di unirsi allo slancio a breve termine.

Approfittando della caccia

"Stop alla caccia con le grandi specifiche" è una configurazione estremamente semplice, che non richiede altro che un grafico dei prezzi e un indicatore. Ecco la configurazione in breve: su un grafico ad un'ora, segna le linee 15 punti su entrambi i lati del numero rotondo. Ad esempio, se la coppia EUR / USD si avvicina alla cifra di 1.2500, il trader segnerebbe 1.2485 e 1.2515 sul grafico. Questa zona di 30 punti è conosciuta come la "zona commerciale", proprio come la linea dei 20 yard sul campo di calcio è conosciuta come la "zona rossa". Entrambi i nomi comunicano la stessa idea, ovvero che i partecipanti hanno un'alta probabilità di segnare una volta entrati in quell'area.

L'idea alla base di questa configurazione è semplice. Una volta che i prezzi si avvicinano al livello del numero tondo, gli speculatori cercheranno di indirizzare gli arresti raggruppati in quella regione. Poiché l'FX è un mercato decentralizzato, nessuno conosce l'esatta quantità di arresti a un determinato livello "00", ma gli operatori sperano che le dimensioni siano sufficientemente grandi da innescare un'ulteriore liquidazione delle posizioni - una cascata di ordini di arresto che spingerà il prezzo più avanti quella direzione di quanto si muoverebbe in condizioni normali.

Pertanto, nel caso di installazioni lunghe, se il prezzo in EUR / USD salisse verso il livello di 1, 2500, il trader andrebbe lungo la coppia con due unità non appena varcasse la soglia di 1.2485. L'arresto sul commercio sarebbe di 15 punti indietro rispetto all'entrata perché si tratta di un commercio di momentum rigoroso. Se i prezzi non seguono immediatamente, è possibile che l'installazione non sia riuscita. L'obiettivo di profitto sulla prima unità sarebbe l'ammontare del rischio iniziale o circa 1, 2500, a quel punto il trader avrebbe spostato l'arresto sulla seconda unità per pareggiare per bloccare il profitto. L'obiettivo sulla seconda unità sarebbe due volte il rischio iniziale o 1, 2515, consentendo al trader di uscire con uno scatto di slancio.

Oltre a guardare questi livelli chiave del grafico, c'è solo un'altra regola che un trader deve seguire per ottimizzare la probabilità di successo. Poiché questa configurazione è fondamentalmente un derivato del momentum trading, dovrebbe essere scambiato solo nella direzione della tendenza più ampia. Esistono numerosi modi per accertare la direzione utilizzando l'analisi tecnica, ma la media mobile semplice a 200 periodi (SMA) sui grafici orari può essere particolarmente efficace in questo caso. Utilizzando una media a più lungo termine nei grafici a breve termine, è possibile rimanere sul lato destro dell'azione del prezzo senza essere soggetti alle mosse della frusta a breve termine.

Diamo un'occhiata a due operazioni - una a breve e l'altra a lungo - per vedere come questa configurazione viene scambiata in tempo reale.

Figura 1

Si noti che in questo esempio, l'8 giugno, l'EUR / USD viene negoziato ben al di sotto della sua 200 SMA, indicando che la coppia è in forte tendenza al ribasso (Figura 1). Man mano che i prezzi si avvicinano al livello di 1, 2700 dal lato negativo, il trader inizia brevemente nel momento in cui il prezzo attraversa il livello di 1, 2715, ponendo uno stop di 15 punti sopra l'ingresso a 1, 2730. In questo esempio particolare, il momento negativo è estremamente forte poiché i trader della pistola si fermano al livello di 1.2700 entro un'ora. La prima metà del trade viene chiusa a 1, 2700 con un profitto di 15 punti e la seconda metà a 1, 2685 generando 45 punti di ricompensa per soli 30 punti di rischio.

figura 2

L'esempio illustrato nella Figura 2 si svolge anche lo stesso giorno, ma questa volta nell'USD / JPY l'impostazione "zona commerciale" genera diverse opportunità di profitto in un breve periodo di tempo mentre le aree chiave del cluster di arresto vengono ripetute più volte . In questo caso, la coppia viene scambiata ben al di sopra della sua SMA a 200 periodi e, pertanto, il trader cercherebbe solo di eseguire configurazioni lunghe. Alle 3:00 EST, la coppia passa attraverso il livello di 113, 85, innescando una voce lunga. Nell'ora successiva, i long sono in grado di spingere la coppia attraverso il livello di cluster di 114, 00 stop e il trader venderebbe un'unità per un profitto di 15 punti, spostando immediatamente lo stop per pareggiare a 113, 85. I long non riescono a sostenere lo slancio di acquisto e la coppia torna indietro al di sotto di 113, 85, portando il trader fuori dal mercato. Solo due ore dopo, tuttavia, i prezzi tornano a salire di 113, 85 e il trader si allunga ancora una volta. Questa volta, entrambi gli obiettivi di profitto vengono colpiti quando lo slancio d'acquisto travolge i corti e sono costretti a coprire le loro posizioni, creando una cascata di fermate che verticalizzano i prezzi di 100 punti in sole due ore.

La linea di fondo

La "stop hunt con le grandi specifiche" è una delle configurazioni FX più semplici ed efficienti disponibili per i trader a breve termine. Non richiede altro che concentrazione e comprensione di base delle dinamiche del mercato valutario. Invece di essere vittime delle spedizioni di stop alla caccia, i commercianti al dettaglio possono finalmente girare i tavoli e unirsi alla mossa con i grandi giocatori, accumulando profitti a breve termine nel processo.