L'importanza vitale di definire il tuo margine commerciale (IYR)

Un vantaggio commerciale è una tecnica, un'osservazione o un approccio che crea un vantaggio in denaro rispetto ad altri attori del mercato. Non deve essere elaborato per raggiungere il suo scopo; tutto ciò che aggiunge alcuni punti al lato vincente di un'equazione crea un vantaggio che dura una vita. Non essere frustrato se non ne hai ancora trovato uno perché la maggior parte dei trader non sa nemmeno che esiste. È il motivo principale per cui alcuni libri generano profitti eccellenti mentre tutti gli altri lottano con rendimenti deboli o negativi.

Esistono molti modi per costruire margini di trading, ma ci concentreremo su un approccio che sfrutta le competenze tecniche che hai già appreso. È un processo semplice che adotta una strategia consolidata e aggiunge regole dettagliate per filtrare la maggior parte dei potenziali candidati, focalizzando la tua attenzione direttamente sulle opportunità più promettenti. Quindi introduce una seconda serie di regole per la tua gestione commerciale, cercando il massimo profitto da ogni posizione vincente. (Per ripulire, leggi: Quattro strategie di trading attive comuni).

Strategie senza bordi

Un rapido controllo della realtà ti dirà se la tua strategia di trading ha un vantaggio definibile. Elencare i metodi più comuni utilizzati per trovare nuove opportunità, posizioni di entrata e di uscita e gestire il rischio. Quindi prova a ricordare dove hai imparato quei concetti specifici, sia da un libro, un sito web o un altro commerciante. Infine, considera quanti altri partecipanti al mercato stanno giocando le stesse identiche strategie, spesso allo stesso tempo.

Attraverso questa auto-riflessione, la maggior parte dei trader si renderà rapidamente conto di essere diventati lemming, aprendo posizioni e gestendo i rischi usando le stesse strategie della maggior parte degli attori del mercato. Ci sono due motivi per cui è impossibile prenotare profitti affidabili quando fai parte di questa folla. In primo luogo, stai competendo con tutte quelle persone per la stessa pentola d'oro. In secondo luogo, le folle attirano l'attenzione indesiderata di altri trader che notano il pool di liquidità ed eseguono strategie predatorie per stringere la mano debole.

Il solo numero di partecipanti che agiscono allo stesso modo elimina il vantaggio che ha fatto funzionare quelle strategie in primo luogo. Ma ciò non significa che devi abbandonare le abilità di trading e analisi tecnica che hai impiegato così tanto tempo per imparare e padroneggiare. In effetti, le strategie senza bordi divulgate in libri e siti Web funzionano davvero bene come elementi costitutivi di tecniche più potenti che manterranno i loro margini per tutta la vita.

Bordi temporali

I mercati cambiano continuamente, creando e distruggendo i margini commerciali che attingono alle complessità dell'attuale ciclo. Il trucco con questi bordi temporali è di lavorarli in modo aggressivo fino a quando la folla si presenta, e poi indietreggiare, usandoli solo quando altre persone si sporgono dalla parte sbagliata . Le strategie di " Buy the dip", che erano molto popolari all'inizio del millennio e dopo il crollo del 2008, sono classici fronti temporali che fallirono miseramente in condizioni di mercato più difficili ... a meno che non vengano applicate regole specializzate.

Le normative e la tecnologia lasciano spazio anche ai confini temporali, con l'ascesa del trading ad alta frequenza (HFT) come esempio forte. Le generazioni precedenti godevano di margini simili con il commercio di proiettili e lo scalping di livello II. I trader di sistema hanno un vantaggio rispetto ai trader discrezionali con queste strategie altamente tecniche, ma distruggono i loro margini facendo eccessivo affidamento su risultati retro-testati che non riescono a rendere conto del dinamismo del mercato.

Creare il tuo Edge

Come i concetti senza bordi presenti in libri e siti Web, i bordi temporali forniscono una base per strategie più potenti. Per mostrare come funziona, adotteremo la strategia "acquista i tuffi" e applicheremo regole speciali che identificano i prezzi di ingresso in cui è improbabile che la folla si unisca a noi. È facile scrollarsi di dosso se entriamo troppo presto, quindi il nostro compito principale è quello di identificare livelli stretti in cui le probabilità di inversione sono così grandi che possiamo usare stop ravvicinati con fiducia. Quindi, se siamo in grado di replicare i risultati su più titoli in mercati divergenti, abbiamo superato lo svantaggio temporale e identificato un margine commerciale che può durare una vita.

Applicheremo il concetto di verifica incrociata al nostro scenario "acquista i cali", cercando il maggior numero possibile di motivi tecnici per cui la nostra sicurezza si trasformerà a un livello di prezzo limitato. Maggiore è il numero di punti di verifica incrociata che scopriamo, maggiori sono le probabilità che quel livello agisca come previsto per fermare un declino e innescare un rimbalzo. Trasmetteremo l'opportunità se non riusciamo a trovare almeno quattro punti di verifica incrociata. Infine, applicheremo le regole di gestione opportunistiche per prenotare il profitto maggiore, il che di solito significa trarre vantaggio dalla folla dopo aver visto il rimbalzo e saltare senza pensare. (Lettura relativa di Fore, vedi: Strategie principali per padroneggiare il pullback trading ).

L'ETF iShares Dow Jones US Real Estate Index Fund (IYR) è scoppiato in una coppa di tre mesi e ha gestito il modello a novembre, completando anche un breakout a lungo termine. Il raduno si fermò a un massimo di 6 anni vicino a 78 e si stabilì in un modello rettangolare sopra il nuovo supporto. Il fondo si è rotto quasi tre settimane dopo, penetrando nel nuovo supporto ma non nel romperlo, fornendo il primo punto di verifica per la nostra strategia. Il divario di breakout del 21 novembre (cerchio rosso) si è colmato, il prezzo di atterraggio sul supporto all'EMA di 50 giorni, aggiungendo il secondo e il terzo punto di verifica incrociata. (Per saperne di più, vedi: Strategie e applicazioni dietro l'EMA 50 giorni ). Quel livello segna anche il ritracciamento di .786 dell'oscillazione di breakout, aggiungendo un quarto punto, mentre Stocastico si tuffa nel livello di ipervenduto, segnando un quinto indizio che una ripresa inizierà tra 75 e 75, 50. (Per ulteriori informazioni, consultare: Utilizzare Fibonacci per segnalare operazioni redditizie ).

Infine, il declino si assesta vicino all'EMA da 200 bar a 60 minuti, un classico punto di svolta per i pullback nei trend rialzisti. (vedi Scopri come funziona la gestione del commercio con EMA a 200 giorni ).

La struttura dei prezzi e la stagionalità aumentano ulteriormente le probabilità per il nostro commercio specializzato di dip. Alla folla mancante il breakout è entrata in posizioni all'interno del rettangolo, che sono state successivamente prese di mira nel breakdown, ma stiamo attuando una strategia che beneficia del loro dolore, fornendoci un prezzo d'ingresso più basso. E poiché stanno vendendo mentre stiamo acquistando, è meno probabile che verremo presi di mira dai predatori. La stagionalità entra in gioco perché la ripartizione avviene durante la scadenza delle opzioni, facendo cadere il fondo nel popolare sciopero 75, costringendo il pool di interessi aperti in posizioni senza valore. (Vedi: Incorporazione della stagionalità nel giorno di negoziazione )

Ora applichiamo il nostro vantaggio nel trovare un'uscita fruttuosa, speriamo di usare di nuovo la folla a nostro vantaggio. Compaiono due potenziali punti di uscita, uno al massimo precedente vicino a 79 e un secondo alla linea di tendenza dei massimi crescenti vicino a 80. L'uscita dal massimo precedente offre la via più sicura perché è la posizione in cui i venditori potrebbero innescare un'altra inversione. Le nostre capacità di lettura del nastro ora entrano in gioco perché il prezzo si assesta in un consolidamento rialzista di 60 minuti che dura per 8 ore (rettangolo nero sul grafico a 60 minuti).

La mancanza di pressione di vendita ci incoraggia a giocare per l'uscita più alta, che ha tre vantaggi. In primo luogo, raggiungerà 80, un obiettivo di interesse aperto naturale durante la scadenza. In secondo luogo, spingerà fuori la banda Bollinger superiore, scatenando un segnale di vendita comune. In terzo luogo, raggiungerà la resistenza dopo che un breakout su piccola scala incoraggia una nuova folla ad assumersi dei rischi. Cavalchiamo la loro avidità nel numero magico, ottenendo un notevole profitto mentre i predatori si schierano per nutrirsi dei tori appena coniati.

La linea di fondo

Un vantaggio commerciale definisce il tuo vantaggio tecnico o strategico in un ambiente di mercato altamente competitivo. I trader possono stabilire più fronti iniziando con strategie popolari e personalizzando le regole per ridurre il rischio di rimanere intrappolati nella folla emotiva.