10 anni dopo la crisi finanziaria: l'impatto sulle piccole imprese
La crisi finanziaria del 2008 ha colpito duramente le piccole imprese, in effetti più dure delle grandi imprese. Molte piccole imprese subirono o furono costrette a licenziare dipendenti, ridurre le spese, arrestare i piani di espansione e trovare nuovi modi per sopravvivere fino a quando la crisi finanziaria si placò. È passato un decennio dall'inizio della crisi. In che modo le piccole imprese hanno superato la tempesta?
Che cosa ha fatto la crisi finanziaria alle piccole imprese
Il panorama delle piccole imprese è certamente cambiato durante la crisi e nel decennio successivo.
Startups
Il numero di imprese create ogni anno nel decennio precedente la crisi finanziaria era in media 670.000 all'anno, raggiungendo un massimo di oltre 715.000 nel 2006. I numeri di startup sono diminuiti drasticamente durante la crisi, raggiungendo un minimo nel 2010 di 560.000. Mentre ora nascono nuove piccole imprese, il tasso di creazione di imprese non è ancora tornato ai livelli pre-crisi.
Chiusure aziendali
La crisi finanziaria ha costretto molte piccole aziende a chiudere. Tra dicembre 2008 e dicembre 2010, circa 1, 8 milioni di piccole imprese sono andate in crisi. I "decessi" delle piccole imprese oggi sono drasticamente diminuiti rispetto al numero delle crisi finanziarie, con meno di 400.000 chiusure nel 2014 (l'ultimo anno per le statistiche).
Licenziamenti dei dipendenti
Le piccole imprese sono state tradizionalmente definite i "creatori di posti di lavoro" del paese. Tuttavia, durante la crisi finanziaria, i licenziamenti nelle piccole imprese sono stati drammatici. In due anni (da dicembre 2007 a dicembre 2009), sono stati persi circa 8, 7 milioni di posti di lavoro. Secondo la Federal Reserve, i lavoratori delle industrie che si basavano su elevati finanziamenti esterni, come alcuni produttori, avevano maggiori probabilità di diventare disoccupati durante la crisi finanziaria.
Creazione di lavoro
Durante la recessione, le piccole imprese non hanno creato posti di lavoro; hanno perso il lavoro (in calo del 60% rispetto ai livelli pre-recessione). Fortunatamente, c'è stato un solido recupero su questo fronte. Le piccole imprese sono tornate a creare circa il 62% di tutti i nuovi posti di lavoro. E i proprietari di piccole imprese riferiscono che trovare dipendenti qualificati oggi è il loro problema numero uno.
L'effetto sui prestiti commerciali
Prima della crisi finanziaria, il numero di prestiti commerciali alle piccole imprese - l'opzione di prestito tradizionale - ha continuato a crescere a tassi a due cifre. Ciò si è arrestato in modo virtuale durante la crisi finanziaria. In effetti, i prestiti delle grandi banche alle piccole imprese dal 2008 al 2011 erano praticamente inesistenti, mentre i prestiti delle piccole banche sono diminuiti drasticamente. L'importo totale dei prestiti commerciali alle piccole imprese tra il secondo trimestre del 2008 e il secondo trimestre del 2010 è diminuito di $ 40 miliardi.
Variazione percentuale media dell'importo in dollari dei prestiti alle piccole imprese da parte di grandi e piccole banche, 1995-2015
L'economia ha iniziato a riprendersi nel 2011 e nel 2012, ma non vi è stata una ripresa concorrente dei prestiti bancari alle piccole imprese. Secondo la Small Business Administration degli Stati Uniti, “La quantità di originazioni di prestiti alle piccole imprese è crollata di oltre la metà durante la crisi e ha visto solo una ripresa post-crisi molto limitata, lasciando le originazioni di prestiti alle piccole imprese inferiori del 40% rispetto ai livelli pre-crisi. ”
Uno degli ostacoli principali alle piccole imprese che ottengono finanziamenti commerciali dopo la crisi finanziaria è stato l'affidabilità creditizia. Nella maggior parte dei casi, i prestiti alle piccole imprese devono essere personalmente garantiti dai proprietari. Durante la crisi finanziaria, le finanze personali dei proprietari sono state allungate al massimo, con il risultato che molti hanno sperimentato cali nei loro punteggi FICO personali. Ciò ha significato che, anche se l'attività potrebbe essersi ripresa, la capacità di ottenere prestiti commerciali sostenuti dalle garanzie personali dei proprietari non è stata così facile da trovare. Quando i proprietari hanno potuto ottenere tali prestiti, i tassi di interesse sono stati più alti rispetto ai proprietari con buoni punteggi FICO.
Fortunatamente, 10 anni dopo le cose sembravano riprendersi bene quando si tratta di prestiti alle piccole imprese. Oggi, i programmi di prestito SBA sono stati ampliati, con oltre $ 16 milioni in 7 (a) prestiti (l'opzione di prestito primario della SBA) fatta nel 2018. (Per ulteriori informazioni sui prestiti SBA, vedi Espandere la tua piccola impresa con un prestito SBA .) E piccola le imprese stanno facendo approvare le domande di prestito a tassi notevoli. Secondo il Biz2Credit Small Business Lending Index, che ha iniziato a tenere traccia dei prestiti a gennaio 2014, le piccole banche hanno concesso il 49, 7% delle richieste di finanziamento ricevute a luglio 2018 (la cifra più elevata per le piccole banche da dicembre 2014).
L'ascesa del prestito alternativo
Prima della crisi finanziaria, il termine "prestito alternativo" era generalmente limitato al factoring (un accordo di finanziamento in cui un fattore essenzialmente acquista le fatture di un'azienda con uno sconto). Tuttavia, per soddisfare le esigenze delle piccole imprese che non hanno accesso ai finanziamenti tradizionali durante la crisi finanziaria, alcune società hanno iniziato a offrire nuove opzioni di finanziamento.
Ad esempio, gli anticipi in contanti del commerciante (MCA) sono simili al factoring ma si basano sulle transazioni con carta di credito di un'azienda. Il costo effettivo di questo metodo di finanziamento è molto elevato, ma durante la crisi potrebbe essere stata l'unica opzione per alcune società. Il finanziamento delle attrezzature, sebbene non nuovo, è diventato più popolare durante la crisi finanziaria. Era un modo per i venditori di vendere i loro prodotti alle piccole imprese a condizioni di pagamento in un momento in cui le aziende non riuscivano a trovare altri modi per pagare per i macchinari necessari o altri articoli. E i sindacati del credito hanno iniziato a incrementare i prestiti delle loro piccole imprese nella misura consentita dalla legge (dal 1998 al 2017 sono stati autorizzati a prestare solo il 12, 25% del loro patrimonio alle piccole imprese). Queste opzioni di prestito alternative continuano ad essere utilizzate oggi dalle piccole imprese, con gli attuali tassi di approvazione del prestito tra i finanziatori alternativi attualmente al 56, 5% e ai sindacati del 40, 3%.
Raccolta di fondi
Questo metodo online per raccogliere piccole quantità da un gran numero di persone è fiorito dopo la crisi. Il crowdfunding può essere sotto forma di regali (ad es. Indiegogo, Kickstarter), prestiti (ad es. LendingClub) o azioni (spiegate di seguito). Nel 2012, il presidente Barack Obama ha firmato la legge Jumpstart Our Business Startups (JOBS) per consentire alle piccole imprese di raccogliere capitali senza registrarsi attraverso la SEC. Questa opzione di crowdfunding azionario ha richiesto alcuni anni per entrare in marcia a causa della necessità di regolamenti SEC, ma è ora operativa. (Vedere Comprendere le regole SEC sul crowdfunding azionario .) Esistono numerosi portali di crowdfunding azionario che possono essere utilizzati per aumentare fino a limiti stabiliti (ad es. Fundable, AngelList, EquityNet, Wefunder).
Nel decennio successivo alla crisi finanziaria, il modo di fare business è cambiato, con la tecnologia che sta guadagnando importanza. Le piccole imprese sono ora in sintonia con le opzioni di finanziamento online, con il 21% alla ricerca di istituti di credito online nel 2016 e il 24% nel 2017.
Guardando avanti
Il miglior effetto della crisi finanziaria sulle piccole imprese sarebbe che hanno imparato importanti lezioni su come guardare il loro debito, tenere strette redini sulla spesa e mantenere l'accesso al capitale. Inoltre, sono attualmente disponibili nuove fonti di assistenza finanziaria mai sognate durante quella crisi e potrebbero essere introdotte anche nuove. Al momento l'economia sembra solida e i pensieri di un'altra recessione non sono in cima alla lista. Chissà cosa ci aspetta "> Confronta i conti di investimento Nome del fornitore Descrizione Descrizione dell'inserzionista × Le offerte che compaiono in questa tabella provengono da partnership da cui Investopedia riceve un compenso.