Confronto tra l'assicurazione ipotecaria privata e l'assicurazione mutuo Premium

Se si prevede di acquistare una casa, è necessario conoscere le differenze tra l'assicurazione sui mutui privati ​​(PMI) e il premio dell'assicurazione sui mutui.

Assicurazione ipotecaria privata (PMI)

Assicurazione ipotecaria privata

L'assicurazione ipotecaria privata è una polizza assicurativa utilizzata nei prestiti convenzionali che protegge i finanziatori dal rischio di insolvenza e pignoramento e consente agli acquirenti che non possono effettuare un acconto significativo (o coloro che scelgono di non farlo) di ottenere un finanziamento ipotecario a tariffe convenienti.

[Importante: se acquisti una casa e abbassi meno del 20 percento, il tuo finanziatore minimizzerà il suo rischio richiedendo di acquistare un'assicurazione da una società PMI prima di firmare il prestito.]

Il costo da pagare per le PMI varia a seconda delle dimensioni dell'acconto e del prestito, ma generalmente va dallo 0, 5 all'1 percento del prestito.

Se hai PMI mensile (prestato dal mutuatario), effettui un pagamento premium ogni mese fino a quando la tua PMI è:

• terminato (quando il saldo del prestito è programmato per raggiungere il 78 percento del valore originale della casa)
• annullato su tua richiesta perché il tuo capitale proprio in casa raggiunge il 20 percento del prezzo di acquisto o del valore stimato (il tuo finanziatore approverà una cancellazione PMI solo se hai un capitale adeguato e hai una buona cronologia dei pagamenti)
• si raggiunge il punto medio del periodo di ammortamento (un prestito di 30 anni, ad esempio, raggiungerebbe il punto medio dopo 15 anni)

Altri tipi di PMI includono PMI a premio unico, in cui si paga anticipatamente il premio dell'assicurazione ipotecaria in un'unica somma forfettaria per intero alla chiusura o finanziata nell'ipoteca o PMI (LPMI) erogata dal prestatore, in cui è incluso il costo della PMI nel tasso di interesse ipotecario per la durata del prestito.

Advisor Insight

Steve Kobryn, LUTCF
La ditta di Steven H. Kobryn, LUTCF, Fair Lawn, NJ

Preclusione e inadempienza sono i due eventi contro i quali il finanziatore deve essere protetto. Aggiungerò un terzo evento per il quale comunemente vogliono un'assicurazione: la morte del mutuatario.

Le banche non vogliono inseguire denaro per vedove o vedovi in ​​lutto quando il loro coniuge muore. Spesso vogliono che stipuli un'assicurazione sulla vita in modo che il coniuge superstite possa ripagare il prestito. In genere non è obbligatorio ma è incoraggiato.

Molte banche operano nel settore dell'assicurazione sulla vita e assumono persone per vendere questo prodotto. La polizza è spesso un'assicurazione a termine che rispecchia la prestazione del prestito. L'importo nominale diminuisce quando si effettuano i pagamenti.

Questo sembra un concetto eccellente. Tuttavia, in 25 anni di vendite di assicurazioni sulla vita, devo ancora vedere una polizza a termine decrescente che è meno costosa di una polizza a termine.

Premio assicurativo ipotecario

Il premio assicurativo ipotecario (MIP), d'altra parte, è una polizza assicurativa utilizzata nei prestiti FHA se l'acconto è inferiore al 20 percento. L'FHA valuta un MIP "iniziale" (UFMIP) al momento della chiusura o un MIP annuale che viene calcolato ogni anno e pagato in 12 rate. Il tasso che si paga per il prezzo minimo all'importazione annuo dipende dalla durata del prestito e dal rapporto prestito / valore (LTV). Se il saldo del prestito supera $ 625.500, dovrai una percentuale più elevata.

Per i prestiti con numeri di casi FHA assegnati prima del 3 giugno 2013, FHA richiede che tu effettui i pagamenti MIP mensili per cinque anni interi prima che il MIP possa essere abbandonato se la durata del prestito è superiore a 15 anni e il MIP può essere abbandonato solo se il il saldo del prestito raggiunge il 78 percento del prezzo originale della casa, il prezzo di acquisto indicato nei documenti del mutuo. Se il tuo prestito FHA è nato dopo giugno 2013, tuttavia, verranno applicate nuove regole. Se il tuo LTV originale è pari o inferiore al 90 percento, pagherai MIP per 11 anni. Se il tuo LTV è superiore al 90 percento, pagherai MIP per tutta la durata del prestito.

Key Takeaways

• Se acquisti una casa e abbassi meno del 20 percento, il tuo finanziatore minimizzerà il suo rischio richiedendoti di acquistare un'assicurazione da una società PMI prima di firmare il prestito.
• Il premio assicurativo ipotecario è una polizza assicurativa utilizzata nei prestiti FHA se l'acconto è inferiore al 20 percento.
• Ci sono regole diverse se il tuo prestito FHA è nato dopo giugno 2013.