Le differenze tra i piani 401 (k) e 403 (b)

Prende il nome dalle sezioni 401 (k) e 403 (b) del codice fiscale, rispettivamente, sia i piani 401 (k) che i piani 403 (b) sono veicoli pensionistici qualificati con agevolazioni fiscali offerti dai datori di lavoro. La differenza principale tra i due è il tipo di datore di lavoro che sponsorizza i piani: i piani 401 (k) sono offerti da società private a scopo di lucro, mentre i piani 403 (b) sono disponibili solo per organizzazioni senza scopo di lucro e datori di lavoro governativi. Un'altra differenza chiave tra i piani 403 (b) e 401 (k) risiede nelle opzioni di investimento di ciascuna offerta, sebbene tale distinzione diminuisca nel tempo.

Un tempo conosciute anche come rendite esenti da imposte, 403 (b) piani erano limitati a un modello di rendita. Questa restrizione è stata rimossa nel 1974.

401 (k) Piani

Un piano 401 (k) è un piano pensionistico qualificato sponsorizzato dal datore di lavoro a cui i dipendenti ammissibili possono versare contributi differiti dal loro salario o stipendio su base post imposte e / o al lordo delle imposte. I datori di lavoro che offrono un piano 401 (k) possono apportare contributi corrispondenti o non elettivi al piano per conto dei dipendenti idonei e possono anche aggiungere una funzione di condivisione degli utili al piano. Gli utili in un piano 401 (k) maturano su base differita fiscale. 401 (k) piani sono offerti da datori di lavoro privati.

Quando prelevi fondi dal tuo 401 (k) - o "prendi le distribuzioni", come dice il gergo - inizi a goderti entrambi le entrate di questo sostegno pensionistico e ad affrontarne le conseguenze fiscali. Per la maggior parte delle persone e con la maggior parte dei 401 (k), le distribuzioni sono tassate come reddito ordinario, proprio come una busta paga. Tuttavia, l'onere fiscale che dovrai sostenere varia a seconda del tipo di 401 (k) e di come e quando prelevare fondi da esso.

403 (b) Piani

Un piano 403 (b) è un piano pensionistico per dipendenti specifici di scuole pubbliche, organizzazioni esenti da imposte e alcuni ministri. Questi piani possono investire in rendite o fondi comuni di investimento. Un piano 403 (b) è anche un altro nome per un piano di rendita fiscale esente da imposte e le caratteristiche di un piano 403 (b) sono paragonabili a quelle trovate in un piano 401 (k).

I dipendenti di organizzazioni esentasse possono partecipare al piano. Tra i partecipanti vi sono insegnanti, amministratori scolastici, professori, impiegati statali, infermieri, medici e bibliotecari. Molti piani acquisiscono fondi per un periodo più breve rispetto ai piani 401 (k) o possono consentire l'assegnazione immediata di fondi.

Differenze legali tra i piani 401 (k) e 403 (b)

403 (b) i piani non sono in grado di accettare la partecipazione agli utili da parte del datore di lavoro sponsor. Questo ha senso perché le entità che sono autorizzate a offrire 403 (b) piani — non profit e il governo — non stanno lavorando per realizzare un profitto. Inoltre, i piani 403 (b) non devono conformarsi a molte delle disposizioni della legge sulla sicurezza del reddito dei dipendenti (ERISA), che disciplina gli investimenti pensionistici qualificati e differiti, tra cui 401 (k) se 403 (b) . Ad esempio, 403 (b) s sono esenti da test di non discriminazione. Eseguito ogni anno, questo test è progettato per impedire ai dipendenti di livello dirigenziale o "altamente compensati" di ricevere una quantità sproporzionata di benefici da un determinato piano.

La ragione di questa e di altre esenzioni è un regolamento del Dipartimento del Lavoro di lunga data, in base al quale 403 (b) piani non sono tecnicamente etichettati come sponsorizzati dal datore di lavoro, purché il datore di lavoro non finanzia contributi. Tuttavia, se un datore di lavoro versa contributi ai conti 403 (b) dei dipendenti, sono soggetti alle stesse linee guida ERISA e ai requisiti di segnalazione di coloro che offrono piani 401 (k).

Inoltre, i fondi di investimento sono tenuti a qualificarsi come società di investimento registrata ai sensi del Securities and Exchange Act del 1940 per essere inclusi in un piano 403 (b). Questo non è il caso delle opzioni di investimento 401 (k).

Differenze pratiche tra i piani 401 (k) e 403 (b)

Sebbene i piani 403 (b) siano legalmente in grado di fornire corrispondenze del datore di lavoro ai contributi dei loro partecipanti, la maggior parte dei datori di lavoro non è disposta a offrire corrispondenze in modo da non perdere l'esenzione ERISA. Di conseguenza, i piani 401 (k) offrono programmi di abbinamento a un tasso molto più elevato. Tuttavia, se un dipendente ha oltre 15 anni di servizio con determinate organizzazioni no profit o agenzie governative, potrebbe essere in grado di fornire ulteriori contributi di recupero ai loro piani 403 (b) che quelli con piani 401 (k) non possono.

In genere, i fornitori e gli amministratori del piano sono diversi per ciascun tipo di piano. 401 (k) piani tendono ad essere amministrati da società di fondi comuni, mentre 403 (b) piani sono più spesso gestiti da compagnie assicurative. Questo è uno dei motivi per cui molti piani 403 (b) limitano le opzioni di investimento e mettono in evidenza le rendite mentre i piani 401 (k) tendono ad offrire molti fondi comuni di investimento.

Per i piani non ERISA 403 (b), i rapporti di spesa possono essere molto più bassi poiché sono soggetti a requisiti di rendicontazione meno rigorosi.

Tuttavia, i piani 401 (k) e 403 (b) sono molto simili per quanto riguarda i veicoli pensionistici. Entrambi hanno gli stessi limiti di contribuzione di base, entrambi offrono opzioni Roth ed entrambi richiedono ai partecipanti di raggiungere i 59, 5 anni prima di prendere le distribuzioni.

Sebbene non sia molto comune, è possibile che un datore di lavoro offra sia un 401 (k) che un 403 (b). In questi casi, i dipendenti possono contribuire ad entrambi gli account.