Opzioni Netflix I commercianti sono alla ricerca di un grande rimbalzo

(Nota: l'autore di questa analisi fondamentale è uno scrittore finanziario e un gestore di portafoglio. Lui e i suoi clienti possiedono azioni di NFLX.)

I trader di opzioni scommettono su Netflix Inc. (NFLX) con un rimbalzo di oltre il 10% entro la metà di giugno. Porterebbe lo stock a una distanza impressionante dai suoi massimi storici vicino a $ 334 per azione. Un'analisi tecnica del grafico Netflix supporta le scommesse rialziste dei trader e suggerisce che le azioni della società di streaming online potrebbero salire a oltre $ 320.

Anche se Netflix ha quasi l'11% di sconto sul suo massimo storico, attualmente scambiato intorno a $ 295, è ancora in crescita del 53% per il 2018. Le azioni sono più che raddoppiate nell'ultimo anno mentre la crescita degli abbonati internazionali è esplosa, spingendo il titolo a registrare alti. L'S & P 500 è aumentato solo del 12, 5% rispetto al confronto.

NFLX cdata di YCharts

Scommesse rialziste

La lunga strategia di opzioni a cavallo di cavallo fissata per la scadenza il 15 giugno, implica che le azioni potrebbero aumentare o diminuire di circa il 16% dal prezzo di esercizio di $ 290, collocando il titolo in un ampio intervallo di trading da circa $ 243 a $ 337. Ma il numero di chiamate aperte supera leggermente il numero di put aperte, con quasi 1.600 chiamate a solo 1.100 put. Suggerisce che i trader di opzioni che scommettono più pesantemente le azioni di Netflix aumenteranno alla scadenza.

Un aumento a $ 322

Ma guardando su e giù per la catena di opzioni, è possibile trovare una scommessa significativa al prezzo di esercizio di $ 300, con 5.000 contratti di call call. Con le chiamate scambiate a circa $ 21, 50, le azioni di Netflix dovrebbero salire a $ 321, 50, con un aumento di quasi il 10% rispetto al prezzo attuale, solo per raggiungere il pareggio. La dimensione della scommessa è grande, con un valore in dollari di circa $ 10, 75 milioni. Inoltre, l'interesse aperto a quel prezzo di esercizio è aumentato costantemente dal 26 marzo.

(Avviso commerciante)

Grafici rialzisti

Il grafico mostra anche che le azioni di Netflix sono in ripresa, dopo aver raggiunto un livello di supporto tecnico intorno ai $ 273 e ora sta salendo sopra un livello di resistenza tecnica essenziale a $ 295, 50. Potrebbe portare a un rimbalzo delle azioni verso $ 323. Anche l'indice di forza relativa ha ricominciato a salire, il che è anche un'indicazione rialzista.

Il prossimo grande test per Netflix, che determinerà quanto è alto o basso il titolo, arriverà quando la società segnalerà i risultati del primo trimestre 2018 il 16 aprile. Deciderà sicuramente se i trader di opzioni prenoteranno utili o perdite.

Michael Kramer è il fondatore di Mott Capital Management LLC, un consulente per gli investimenti registrato e il gestore del portafoglio di crescita tematica a lungo termine gestito attivamente della società. Kramer in genere acquista e detiene scorte per una durata da tre a cinque anni. Fai clic qui per la biografia di Kramer e le partecipazioni del suo portafoglio. Le informazioni presentate sono solo a scopo educativo e non intendono fare un'offerta o una sollecitazione per la vendita o l'acquisto di titoli specifici, investimenti o strategie di investimento. Gli investimenti comportano rischi e, se non diversamente indicato, non sono garantiti. Assicurati di consultare prima un consulente finanziario qualificato e / o un professionista fiscale prima di attuare qualsiasi strategia discussa nel presente documento. Su richiesta, il consulente fornirà un elenco di tutte le raccomandazioni formulate negli ultimi dodici mesi. Le performance passate non sono indicative delle performance future.