Come scegliere i migliori titoli di dividendi

Investire in dividendi è un metodo di investimento lento e costante. Come tutti sappiamo, lento e costante vince la gara. Ad esempio, Warren Buffett è noto per gli investimenti in società di prim'ordine che pagano dividendi. Questo lo ha aiutato a costruire la sua ricchezza per decenni. È anche noto per i seguenti consigli: "Reinvestire sempre i dividendi!" Il reinvestimento dei dividendi è una tattica redditizia negli investimenti, soprattutto perché i dividendi ti proteggeranno dall'inflazione, mentre la maggior parte delle obbligazioni no.

Finora, potrebbe sembrare una semplice strategia: trovare una società che paga dividendi e reinvestisce tali dividendi nel corso degli anni al fine di costruire il patrimonio netto. Tuttavia, non è così facile. Devi assicurarti di scommettere su un nome di qualità. Altrimenti, potresti vedere tagli ai dividendi, eliminazione dei dividendi e deprezzamento del prezzo delle azioni. Di seguito sono riportati i fattori che dovresti cercare.

Cassa forte, aspettative di guadagni bassi

La prima cosa che devi cercare sono i profitti costanti. Se un'azienda non è costantemente redditizia, cancellala dall'elenco. È possibile vedere rendimenti dei dividendi salutari da società che generano profitti ma non crescita redditizia su base annua, ma poiché esistono società pagatrici di dividendi che mostrano una crescita redditizia, non avrebbe senso scegliere la prima. Rafforzare i parametri e considerare solo le aziende che generano una crescita redditizia.

Cerca aspettative di crescita degli utili a lungo termine tra il 5% e il 15%. Il motivo per cui non si desidera andare oltre il 15% è dovuto alla maggiore probabilità di delusioni degli utili, che quasi sempre intaccano il prezzo delle azioni.

Mentre gli utili guidano la crescita redditizia e sono un indicatore chiave di un'azienda di pagamento di dividendi di qualità, il flusso di cassa è ciò che paga per quei dividendi. Stando così le cose, il passo successivo è assicurarsi che un'azienda abbia una forte generazione di flussi di cassa.

Infine, cerca entità che hanno aumentato il loro dividendo per cinque anni o più. Ciò aumenta notevolmente le probabilità di una crescita continua dei dividendi, il che è un grande positivo per gli investitori. E assicurati di acquistare azioni prima della data ex dividendo.

Non fare debiti

Stai lontano dalle società che pagano dividendi con un debito eccessivo. Al fine di determinare la situazione del debito di una società, guarda il suo rapporto debito / patrimonio netto. Se il rapporto debito / patrimonio netto è elevato, guardare altrove. Ogni investitore è diverso per quanto riguarda il rapporto debito / patrimonio netto troppo elevato, ma considera di escludere qualsiasi società con un rapporto debito / capitale a nord di 2, 00. Idealmente, vuoi vedere un rapporto debito / capitale inferiore a 1, 00, che ti permetterà di dormire meglio la notte.

Se c'è debito, allora è più probabile che una società paghi quel debito. Quando ciò accade, significa che la liquidità aggiuntiva andrà verso la riduzione dell'indebitamento anziché i dividendi.

Controlla la salute del settore

Questo fattore spesso viene trascurato, ma non dovrebbe. Ad esempio, quando le principali compagnie petrolifere e del gas integrate soffrono a causa di un crollo del prezzo del petrolio. Le azioni dovrebbero svendersi e, a causa dell'indebolimento della domanda globale e dell'eccesso di offerta, nella maggior parte dei casi non sono probabili aumenti dei prezzi delle azioni e aumenti dei dividendi.

D'altro canto, con l'invecchiamento dei baby boomer, la domanda di servizi sanitari raggiungerà il tetto nei prossimi due o tre decenni. Ciò non significa che le azioni sanitarie siano immuni ai più ampi tuffi del mercato, ma sono probabilmente più resistenti della maggior parte delle azioni. E fintanto che il settore è in modalità boom, vi sono maggiori possibilità di aumenti di dividendi.

Il punto: non limitarti a scegliere uno stock in base alla storia. Le cose cambiano. Prendi ad esempio l'industria delle bevande analcoliche. Con l'ascesa del consumatore attento alla salute, scommettere sulle bibite non è probabilmente tanto sicuro quanto in passato. I principali attori si stanno muovendo in uno spazio per bevande più sano / alternativo, ma ci vorrà del tempo per affermarsi. Non ha senso prendere una strada dissestata quando è disponibile una strada più liscia.

La linea di fondo

Se hai intenzione di investire in dividendi, cerca un aumento degli utili, una crescita degli utili attesi a lungo termine tra il 5% e il 15%, un forte flusso di cassa, un basso rapporto debito / capitale e forza industriale. Quando trovi un titolo (o titoli) che soddisfano questi parametri, prendi in considerazione la creazione di un piano di reinvestimento dei dividendi.